申請美國金融碩士和申請美國金融工程碩士有哪些區(qū)別呢?對于很多計(jì)劃去美國讀研究生的人來說，在選擇美國大學(xué)專業(yè)的時候往往由于對美國大學(xué)專業(yè)了解的不夠深入造成一些失誤，下面就來看看申請美國金融碩士MSF與金融工程碩士MFE的一些區(qū)別。
金融學(xué)碩士(MSF)和金融工程碩士(MFE )是近年來許多想從事金融行業(yè)的學(xué)生在就讀專業(yè)上的選擇?？墒?，許多同學(xué)對于MSF和MFE的區(qū)別存在著非常大的誤區(qū)。下面對MSF與MFE的區(qū)別作一個概括。
MFE和MSF是文科還是理科?
許多同學(xué)在了解MFE的時候，都會把目光放在MFE對數(shù)學(xué)背景的要求。由于MFE對申請者的數(shù)學(xué)和計(jì)算機(jī)背景有較高的要求，所以許多同學(xué)認(rèn)為MFE是金融里面偏理科的學(xué)位，而MSF是金融里面偏文科的學(xué)位?？赡苁且?yàn)槲覀儑业慕逃幌蚓褪且耘囵B(yǎng)理工科人才為重，所以同學(xué)們會認(rèn)為MFE的技術(shù)含量比較高，含金量自然也比MSF高。因此，不少有志向的同學(xué)認(rèn)為自己應(yīng)該做一些“更有技術(shù)含量”的工作，便把自己的專業(yè)方向定在了MFE。
在美國，學(xué)科的劃分大致可以按照 Humanities (人文學(xué)科)，Natural Science(自然科學(xué))，Social Science(社會科學(xué))，Business(商學(xué))，Engineering(工程學(xué))，Medicine(醫(yī)學(xué))，Law (法學(xué))。它們之間并沒有相互對立的關(guān)系，而且近年來學(xué)術(shù)界非常鼓勵交叉學(xué)科的發(fā)展，所以各個學(xué)科之間的界限也越來越模糊。從Rochester的MSF 項(xiàng)目的網(wǎng)站上可以看到，MSF除了要學(xué)習(xí)大量的商科課程，如投資學(xué)、公司金融外，還要學(xué)習(xí)數(shù)學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)這樣的自然科學(xué)，以及Economics這一門社會 科學(xué)。因此，MSF是一門利用數(shù)學(xué)方法和經(jīng)濟(jì)學(xué)原理去解決實(shí)際金融問題的學(xué)科，比如上市公司的估值，收購兼并股價的區(qū)間，對資產(chǎn)負(fù)債表的解讀等等。
另一方面，從卡耐基·梅隆大學(xué)MSCF項(xiàng)目的網(wǎng)站上我們也可以看到，傳統(tǒng)MFE的課程實(shí)際的商科內(nèi)容很少，而更偏重于隨機(jī)過程、概率、微積分這類高等數(shù)學(xué)的訓(xùn)練，以及計(jì)算機(jī)編程這種工程學(xué)的內(nèi)容。通過高強(qiáng)度的數(shù)理能力培養(yǎng)，MFE學(xué)生掌握的技能主要是金融衍生品的定價方式，以及如何通過各種金融衍生品的特性進(jìn)行套利。
從以上的信息來看，MSF和MFE都有不少的數(shù)理內(nèi)容，而且需要使用不少定量分析的工具，因此他們肯定都不是“文科”。另一方面，MSF的內(nèi)容相當(dāng)廣泛， 涵蓋了從個人到企業(yè)的各種金融課題，上課時可以根據(jù)自己的興趣，選擇一個合適的方向，畢業(yè)后想找到一個“專業(yè)對口”時選擇也比較多;MFE由于學(xué)習(xí)內(nèi)容比 較狹窄，課程的自由度沒有MSF大，因此在就業(yè)的選擇面上，要比MSF小。
就業(yè)方向如何選擇?MSF和MFE對口的工作范圍
MSF由于學(xué)習(xí)內(nèi)容廣泛，畢業(yè)之后的職位也是遍布了三百六十行。面向個人客戶方面，比如商業(yè)銀行或者個人資產(chǎn)管理企業(yè)里的理財(cái)顧問，又或者是保險和證券買賣的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，以及投行里面的Private Client Service，面向個人資產(chǎn)在數(shù)百萬美元以上的客戶。面向企業(yè)方面，如商業(yè)銀行里的小額貸款，證券公司里的投行上市業(yè)務(wù)，又或者是投行內(nèi)的收購兼并部門。另外，任何一個企業(yè)在擴(kuò)張的時候，肯定都需要金融類的人才對公司的資產(chǎn)狀況和融資方法進(jìn)行一系列的評估，并研究出相應(yīng)的方案。因此，MSF的畢業(yè)生在找工作時的限制并不多，而且有機(jī)會根據(jù)自己的興趣去選擇一個喜愛的行業(yè)。
在就業(yè)選擇上，MFE的畢業(yè)生能去的地方其實(shí)并不多。對于工程背景比較強(qiáng)的學(xué)生，如本科和研究生就是讀計(jì)算機(jī)或者電力工程，甚至是已經(jīng)有物理學(xué)博士學(xué)位的學(xué)生來說，他們畢業(yè)之后會利用自己在計(jì)算機(jī)方面的有優(yōu)勢，從事quantitative analysis的工作，比如利用C++編寫程序，制定金融衍生品的交易策略。有從事這個工作的前輩戲稱，自己就像是華爾街的IT藍(lán)領(lǐng)，每天就對著電腦寫 代碼，沒有什么機(jī)會跟人打交道。對于一些編程能力不強(qiáng)，或者是不希望從事Quant工作的學(xué)生來說，他們主要的職業(yè)目標(biāo)則是投行或者對沖基金里的 trader，以利用他們對金融衍生品以及風(fēng)險管理的知識，在市場上進(jìn)行投資或者投機(jī)性套利?？偟脕碚f，trader的最大挑戰(zhàn)就在于對市場動向的把握和 對自己情緒的控制。在市場劇烈波動的時候，一個trader能不能冷靜且迅速地做出決定，果斷地進(jìn)行數(shù)百萬、千萬乃至上億美元的交易，為公司帶來收益，并不是一件容易的事情。
羨慕投資銀行的高薪，MSF和MFE的畢業(yè)生能進(jìn)嗎?
許多學(xué)金融的同學(xué)都想進(jìn)投行，可能是被8位數(shù)的年薪吸引，可能是被華爾街一個個傳奇的故事所折服。大家在聽說某某人拿到某大投行offer的時候，總是投去羨慕的目光，并積極地打聽這位牛人的背景：學(xué)什么專業(yè)，GPA多少，做過什么實(shí)習(xí)，有什么課外活動經(jīng)歷。然后大家紛紛拿自己的背景去比較，看看自己還缺 什么，要怎么去提升。然而，大家好像很少去了解，這位牛人具體是進(jìn)了哪個部門，工作職能是什么，每天時間安排如何，性格又是怎樣，是不是合適自己。以至于 不少投行的業(yè)內(nèi)人士會抱怨，自己經(jīng)常遇到了說自己十分想進(jìn)投行的學(xué)生，但是連投行是干嘛的都不知道。
其實(shí)，即使是在一家大型投行的內(nèi)部，不同部門對于員工也有不同的偏好，而這種偏好不僅僅在于學(xué)術(shù)背景上，更重要的是看不見摸不著的“軟技能”?？偟脕碚f，MSF和MFE的畢業(yè)生都可以進(jìn)投行，但是由于申請的部門不同，對申請者的要求也不盡相同。比如，一個MSF的畢業(yè)生想進(jìn) Investment Banking部門做Analyst，做公司上市相關(guān)的工作，那么他除了要有一定的學(xué)術(shù)能力之外，更需要吃苦耐勞的精神。由于IB部門的Analyst需 要長時間地工作，也許正在他打算下班回家的時候，他的上司就把一堆文件扔在他的桌子上，讓他當(dāng)天之內(nèi)把一個project 完成。這個時候，也許MSF的學(xué)習(xí)能夠讓他很快地建立出一個模型，但如果他缺少吃苦耐勞的精神，是很難繼續(xù)做下去。同時，團(tuán)隊(duì)精神在IB中也十分重要，因 為在美國的投行里，IB部門analyst有十分不同的學(xué)術(shù)背景，從數(shù)學(xué)、經(jīng)濟(jì)學(xué)、計(jì)算機(jī)到英語文學(xué)、對比文學(xué)和人類學(xué)。所以，能否與不同背景的員工高效 地工作，也是IB在招新時考察的重要因素。但如果這位MSF的畢業(yè)生申請的是Asset Management 部門內(nèi)的Private Client Service，那么他所需要的軟技能又不一樣。由于PCS是和資產(chǎn)在數(shù)百萬美元以上的個人客戶打交道，在這種一對一的服務(wù)中，如何與社會地位比自己高許 多的年長客戶打交道，取得他們的信任，結(jié)合金融學(xué)知識對客戶資產(chǎn)狀況進(jìn)行分析，是需要和IB完全不同的性格。
如果一個MFE的畢業(yè)生想進(jìn)投行，申請去Sales Trading做一個trader，那么他所需要的技能也同樣由他今后的工作性質(zhì)決定。誠然，作為一個trader，工作時間內(nèi)需要同時對著六個電腦屏幕，看著一堆堆不斷變化的數(shù)字，那討厭數(shù)學(xué)的人肯定是做不來的。如Columbia MFE的招生辦主任曾經(jīng)說過:“You have to be excited about Maths!” 這可能有點(diǎn)夸張，但很能說明問題。以中國的數(shù)學(xué)教育，許多本科畢業(yè)生出去要完成金融工程的課程恐怕并不難。只要你不討厭數(shù)學(xué)，愿意努力，在成績上拿高分并 不難。但是trading不是一門簡單的科學(xué)(science)，并不是你了解了定價公式，懂得微積分，線性代數(shù)，Monte Carlo Simulation，就能夠讓你每年賺幾個億。它更像是一門藝術(shù)(art)，而一個優(yōu)秀的trader，需要對瞬息萬變的資本市場有一個直覺性地把握， 能夠在短時間內(nèi)從不斷變化的數(shù)字中看清市場的走向。由于trader手上掌握相當(dāng)大的資金，任何一筆交易都有可能改變市場的走向。有時候，晚一秒做出決 定，可能就讓自己的競爭對手占了先機(jī)，讓公司蒙受損失。所以，一個trader如果有玩極限運(yùn)動的愛好，那將是一個非常閃光的點(diǎn)，因?yàn)樗敢獬袚?dān)風(fēng)險，而 且這種風(fēng)險正是他樂趣的來源。另一方面，由于trader主要工作時間集中在市場開放的那幾個小時。在這段時間內(nèi)，trader必須保持非常高的專注力， 也許一天都沒機(jī)會上洗手間，沒有時間吃飯，這就要求他有一個良好的體魄。同時，一個優(yōu)秀的trader必須做到榮辱不驚，即使一個判斷出錯，也要知道如何 能迅速補(bǔ)救，盡可能地挽回?fù)p失。
由此可見，banker和trader是完全不同的兩種人，這也是為什么MSF和MFE在招生上的要求也不同。一個申請 MSF的人或許并不需要很強(qiáng)的數(shù)學(xué)背景，但是必須有良好的語言表達(dá)與團(tuán)隊(duì)協(xié)作能力，并且能夠有效地管理;而一個申請MFE的人則需要對數(shù)字情有獨(dú)中，能夠 在一定時間精神高度集中，頭腦時刻保持冷靜。這些性格上的差別，是許多同學(xué)從來都沒有考慮過的。經(jīng)常有同學(xué)會問我：如果我多上幾門數(shù)學(xué)和編程課，對申請 MFE有沒有幫助?答案因人而異。因?yàn)檎猩俪藭P(guān)注你的學(xué)術(shù)能力是否足夠讓你完成MFE的課程之外，還會關(guān)注你的性格是否適合今后的工作。
合適自己才是最佳選擇
綜上所述，希望各位同學(xué)在考慮自己的專業(yè)時，能夠多從自身特點(diǎn)出發(fā)，看看自己到底是什么樣的人，以后想做什么樣的工作，然后再考慮自己應(yīng)該去讀什么專業(yè)。 雖然《2008年上海國際金融中心建設(shè)藍(lán)皮書》中告訴你，中國金融工程人才缺口很大，但并不代表你就適合這個職業(yè)。如果沒有找到一個自己喜歡的職業(yè)，那這個職業(yè)缺口再大，也很難讓你在激烈的競爭中脫穎而出，成為金融界的傳奇。
通過上面對美國金融碩士MSF與美國金融工程碩士的區(qū)別介紹，相信對于很多計(jì)劃去美國讀研究生的人來說可以參考上面的信息來提前做好去美國讀金融研究生的準(zhǔn)備和規(guī)劃。