第三節(jié) 持有至到期投資
一、概述
持有至到期投資，是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。
對(duì)于以上理解如下：
1、非衍生金融資產(chǎn)：肯定有投資。例如，買(mǎi)債券持有至到期投資要給付對(duì)價(jià)。
衍生金融資產(chǎn)無(wú)投資或投資很少。
個(gè)人認(rèn)為區(qū)分非衍生金融資產(chǎn)和衍生資產(chǎn)能更好的區(qū)分交易性金融資產(chǎn)和持有至到期的投資。
2、持有至到期投資主要是債權(quán)性投資。
通常情況下，企業(yè)持有的、在活躍市場(chǎng)上有公開(kāi)報(bào)價(jià)的國(guó)債、企業(yè)債券、金融債券等，可以劃分為持有至到期投資。
（一）到期日固定、回收金額固定或可確定
股權(quán)投資沒(méi)有固定的到期日，故不能作為持有至到期投資
（二）有明確意圖持有至到期
（三）有能力持有至到期
（四）到期前處置或重分類(lèi)對(duì)所持有剩余非衍生金融資產(chǎn)的影響
企業(yè)將持有至到期投資在到期前處置或重分類(lèi)，通常表明其違背了將投資持有到期的最初意圖。如果處置或重分類(lèi)為其他類(lèi)金融資產(chǎn)的金額相對(duì)于該類(lèi)投資在出售或重分類(lèi)前的金額較大，則企業(yè)在處置或重分類(lèi)后應(yīng)立即將其剩余的持有至到期投資重分類(lèi)為可供出售金融資產(chǎn)。
例如，某企業(yè)在2007年將某項(xiàng)持有至到期投資重分類(lèi)為可供出售金融資產(chǎn)或出售了一部分，且重分類(lèi)或出售部分的金額相對(duì)于該企業(yè)沒(méi)有重分類(lèi)或出售之前全部持有至到期投資總額比例較大，那么該企業(yè)應(yīng)當(dāng)將剩余的其他持有至到期投資劃分為可供出售金融資產(chǎn)，而且在2008年和2009年兩個(gè)完整的會(huì)計(jì)年度內(nèi)不能將任何金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資。（懲罰性條款）
但是，需要說(shuō)明的是，遇到以下情況時(shí)可以例外：
1. 出售日或重分類(lèi)日距離該項(xiàng)投資到期日或贖回日較近（如到期前三個(gè)月內(nèi)），且市場(chǎng)利率變化對(duì)該項(xiàng)投資的公允價(jià)值沒(méi)有顯著影響；
2. 根據(jù)合同約定的償付方式，企業(yè)已收回幾乎所有初始本金；
3. 出售或重分類(lèi)是由于企業(yè)無(wú)法控制、預(yù)期不會(huì)重復(fù)發(fā)生且難以合理預(yù)計(jì)的獨(dú)立事件所引起。
二、會(huì)計(jì)處理
（一）企業(yè)取得的持有至到期投資
借：持有至到期投資——成本（面值）
應(yīng)收利息（已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息）
持有至到期投資——利息調(diào)整（差額，也可能在貸方）
貸：銀行存款等
持有至到期投資與交易性金融資產(chǎn)的區(qū)別中，持有至到期投資取得時(shí)的相關(guān)費(fèi)用計(jì)入成本，這里指的成本不是指以上分錄中的持有至到期投資——成本，而是持有至到期投資這個(gè)一級(jí)科目而言。
（二）持有至到期投資的后續(xù)計(jì)量
借：應(yīng)收利息（分期付息債券按票面利率計(jì)算的利息）
持有至到期投資——應(yīng)計(jì)利息（到期時(shí)一次還本付息債券按票面利率計(jì)算的利息）
貸：投資收益（持有至到期投資攤余成本和實(shí)際利率計(jì)算確定的利息收入）
持有至到期投資——利息調(diào)整（差額，也可能在借方）
持有至到期投資攤余成本是整個(gè)會(huì)計(jì)處理的核心內(nèi)容。
持有至到期投資——利息調(diào)整：包含溢折價(jià)因素、發(fā)生相關(guān)費(fèi)用計(jì)進(jìn)來(lái)的攤銷(xiāo)。
金融資產(chǎn)的攤余成本，是指該金融資產(chǎn)初始確認(rèn)金額經(jīng)下列調(diào)整后的結(jié)果：
（1）扣除已償還的本金；
（2）加上或減去采用實(shí)際利率法將該初始確認(rèn)金額與到期日金額之間的差額進(jìn)行攤銷(xiāo)形成的累計(jì)攤銷(xiāo)額；（也就是 + 已計(jì)提利息 - 分期付息債券收回的利息）
（3）扣除已發(fā)生的減值損失（僅適用于金融資產(chǎn)）。
（三）將持有至到期投資轉(zhuǎn)換
借：可供出售金融資產(chǎn)（重分類(lèi)日公允價(jià)值）
貸：持有至到期投資
資本公積——其他資本公積（差額，也可能在借方）
（四）出售持有至到期投資
借：銀行存款等
貸：持有至到期投資
投資收益（差額，也可能在借方）
【例題3】A公司于2007年1月2日從證券市場(chǎng)上購(gòu)入B公司于2006年1月1日發(fā)行的債券，該債券四年期、票面年利率為4%、每年1月5日支付上年度的利息，到期日為2010年1月1日，到期日一次歸還本金和最后一次利息。A公司購(gòu)入債券的面值為1000萬(wàn)元，實(shí)際支付價(jià)款為992.77萬(wàn)元，另支付相關(guān)費(fèi)用20萬(wàn)元。A公司購(gòu)入后將其劃分為持有至到期投資。購(gòu)入債券的實(shí)際利率為5%。假定按年計(jì)提利息。
要求：編制A公司從2007年1月2日至2010年1月1日上述有關(guān)業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)分錄。
【答案】
應(yīng)收利息=面值×票面利率
投資收益=債券期初攤余成本×實(shí)際利率（攤余成本=持有至到期投資一級(jí)科目帳面價(jià)值）
“持有至到期投資——利息調(diào)整”即為“應(yīng)收利息”和“投資收益”的差額。
（1）2007年1月2日
借：持有至到期投資——成本 1000
應(yīng)收利息
40（1000×4%）
貸：銀行存款 1012.77
持有至到期投資——利息調(diào)整 27.23
（2）2007年1月5日
借：銀行存款 40
貸：應(yīng)收利息 40
（3）2007年12月31日
應(yīng)確認(rèn)的投資收益=972.77×5%=48.64萬(wàn)元，“持有至到期投資—利息調(diào)整”=48.64-1000×4%=8.64萬(wàn)元。
借：應(yīng)收利息 40
持有至到期投資——利息調(diào)整 8.64
貸：投資收益 48.64
（4）2008年1月5日
借：銀行存款 40
貸：應(yīng)收利息 40
（5）2008年12月31日
期初攤余成本= 972.77+48.64-40=981.41萬(wàn)元
應(yīng)確認(rèn)的投資收益=981.41×5%=49.07萬(wàn)元，“持有至到期投資—利息調(diào)整”=49.07-1000×4%=9.07萬(wàn)元。
借：應(yīng)收利息 40
持有至到期投資——利息調(diào)整 9.07
貸：投資收益 49.07
（6）2009年1月5日
借：銀行存款 40
貸：應(yīng)收利息 40
（7）2009年12月31日 最后一期 先確定“利息調(diào)整” 在倒擠“投資收益”
“持有至到期投資——利息調(diào)整”=27.23-8.64-9.07=9.52萬(wàn)元，投資收益=40+9.52=49.52萬(wàn)元。
借：應(yīng)收利息 40
持有至到期投資——利息調(diào)整 9.52
貸：投資收益 49.52
（8）2010年1月1日
借：銀行存款 1040
貸：持有至到期投資——成本 1000
應(yīng)收利息 40
教材[例3-5][例3-6]
一定要認(rèn)真做一遍
本節(jié)重點(diǎn)要掌握攤余成本。
一、概述
持有至到期投資，是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。
對(duì)于以上理解如下：
1、非衍生金融資產(chǎn)：肯定有投資。例如，買(mǎi)債券持有至到期投資要給付對(duì)價(jià)。
衍生金融資產(chǎn)無(wú)投資或投資很少。
個(gè)人認(rèn)為區(qū)分非衍生金融資產(chǎn)和衍生資產(chǎn)能更好的區(qū)分交易性金融資產(chǎn)和持有至到期的投資。
2、持有至到期投資主要是債權(quán)性投資。
通常情況下，企業(yè)持有的、在活躍市場(chǎng)上有公開(kāi)報(bào)價(jià)的國(guó)債、企業(yè)債券、金融債券等，可以劃分為持有至到期投資。
（一）到期日固定、回收金額固定或可確定
股權(quán)投資沒(méi)有固定的到期日，故不能作為持有至到期投資
（二）有明確意圖持有至到期
（三）有能力持有至到期
（四）到期前處置或重分類(lèi)對(duì)所持有剩余非衍生金融資產(chǎn)的影響
企業(yè)將持有至到期投資在到期前處置或重分類(lèi)，通常表明其違背了將投資持有到期的最初意圖。如果處置或重分類(lèi)為其他類(lèi)金融資產(chǎn)的金額相對(duì)于該類(lèi)投資在出售或重分類(lèi)前的金額較大，則企業(yè)在處置或重分類(lèi)后應(yīng)立即將其剩余的持有至到期投資重分類(lèi)為可供出售金融資產(chǎn)。
例如，某企業(yè)在2007年將某項(xiàng)持有至到期投資重分類(lèi)為可供出售金融資產(chǎn)或出售了一部分，且重分類(lèi)或出售部分的金額相對(duì)于該企業(yè)沒(méi)有重分類(lèi)或出售之前全部持有至到期投資總額比例較大，那么該企業(yè)應(yīng)當(dāng)將剩余的其他持有至到期投資劃分為可供出售金融資產(chǎn)，而且在2008年和2009年兩個(gè)完整的會(huì)計(jì)年度內(nèi)不能將任何金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資。（懲罰性條款）
但是，需要說(shuō)明的是，遇到以下情況時(shí)可以例外：
1. 出售日或重分類(lèi)日距離該項(xiàng)投資到期日或贖回日較近（如到期前三個(gè)月內(nèi)），且市場(chǎng)利率變化對(duì)該項(xiàng)投資的公允價(jià)值沒(méi)有顯著影響；
2. 根據(jù)合同約定的償付方式，企業(yè)已收回幾乎所有初始本金；
3. 出售或重分類(lèi)是由于企業(yè)無(wú)法控制、預(yù)期不會(huì)重復(fù)發(fā)生且難以合理預(yù)計(jì)的獨(dú)立事件所引起。
二、會(huì)計(jì)處理
（一）企業(yè)取得的持有至到期投資
借：持有至到期投資——成本（面值）
應(yīng)收利息（已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息）
持有至到期投資——利息調(diào)整（差額，也可能在貸方）
貸：銀行存款等
持有至到期投資與交易性金融資產(chǎn)的區(qū)別中，持有至到期投資取得時(shí)的相關(guān)費(fèi)用計(jì)入成本，這里指的成本不是指以上分錄中的持有至到期投資——成本，而是持有至到期投資這個(gè)一級(jí)科目而言。
（二）持有至到期投資的后續(xù)計(jì)量
借：應(yīng)收利息（分期付息債券按票面利率計(jì)算的利息）
持有至到期投資——應(yīng)計(jì)利息（到期時(shí)一次還本付息債券按票面利率計(jì)算的利息）
貸：投資收益（持有至到期投資攤余成本和實(shí)際利率計(jì)算確定的利息收入）
持有至到期投資——利息調(diào)整（差額，也可能在借方）
持有至到期投資攤余成本是整個(gè)會(huì)計(jì)處理的核心內(nèi)容。
持有至到期投資——利息調(diào)整：包含溢折價(jià)因素、發(fā)生相關(guān)費(fèi)用計(jì)進(jìn)來(lái)的攤銷(xiāo)。
金融資產(chǎn)的攤余成本，是指該金融資產(chǎn)初始確認(rèn)金額經(jīng)下列調(diào)整后的結(jié)果：
（1）扣除已償還的本金；
（2）加上或減去采用實(shí)際利率法將該初始確認(rèn)金額與到期日金額之間的差額進(jìn)行攤銷(xiāo)形成的累計(jì)攤銷(xiāo)額；（也就是 + 已計(jì)提利息 - 分期付息債券收回的利息）
（3）扣除已發(fā)生的減值損失（僅適用于金融資產(chǎn)）。
（三）將持有至到期投資轉(zhuǎn)換
借：可供出售金融資產(chǎn)（重分類(lèi)日公允價(jià)值）
貸：持有至到期投資
資本公積——其他資本公積（差額，也可能在借方）
（四）出售持有至到期投資
借：銀行存款等
貸：持有至到期投資
投資收益（差額，也可能在借方）
【例題3】A公司于2007年1月2日從證券市場(chǎng)上購(gòu)入B公司于2006年1月1日發(fā)行的債券，該債券四年期、票面年利率為4%、每年1月5日支付上年度的利息，到期日為2010年1月1日，到期日一次歸還本金和最后一次利息。A公司購(gòu)入債券的面值為1000萬(wàn)元，實(shí)際支付價(jià)款為992.77萬(wàn)元，另支付相關(guān)費(fèi)用20萬(wàn)元。A公司購(gòu)入后將其劃分為持有至到期投資。購(gòu)入債券的實(shí)際利率為5%。假定按年計(jì)提利息。
要求：編制A公司從2007年1月2日至2010年1月1日上述有關(guān)業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)分錄。
【答案】
應(yīng)收利息=面值×票面利率
投資收益=債券期初攤余成本×實(shí)際利率（攤余成本=持有至到期投資一級(jí)科目帳面價(jià)值）
“持有至到期投資——利息調(diào)整”即為“應(yīng)收利息”和“投資收益”的差額。
（1）2007年1月2日
借：持有至到期投資——成本 1000
應(yīng)收利息
40（1000×4%）
貸：銀行存款 1012.77
持有至到期投資——利息調(diào)整 27.23
（2）2007年1月5日
借：銀行存款 40
貸：應(yīng)收利息 40
（3）2007年12月31日
應(yīng)確認(rèn)的投資收益=972.77×5%=48.64萬(wàn)元，“持有至到期投資—利息調(diào)整”=48.64-1000×4%=8.64萬(wàn)元。
借：應(yīng)收利息 40
持有至到期投資——利息調(diào)整 8.64
貸：投資收益 48.64
（4）2008年1月5日
借：銀行存款 40
貸：應(yīng)收利息 40
（5）2008年12月31日
期初攤余成本= 972.77+48.64-40=981.41萬(wàn)元
應(yīng)確認(rèn)的投資收益=981.41×5%=49.07萬(wàn)元，“持有至到期投資—利息調(diào)整”=49.07-1000×4%=9.07萬(wàn)元。
借：應(yīng)收利息 40
持有至到期投資——利息調(diào)整 9.07
貸：投資收益 49.07
（6）2009年1月5日
借：銀行存款 40
貸：應(yīng)收利息 40
（7）2009年12月31日 最后一期 先確定“利息調(diào)整” 在倒擠“投資收益”
“持有至到期投資——利息調(diào)整”=27.23-8.64-9.07=9.52萬(wàn)元，投資收益=40+9.52=49.52萬(wàn)元。
借：應(yīng)收利息 40
持有至到期投資——利息調(diào)整 9.52
貸：投資收益 49.52
（8）2010年1月1日
借：銀行存款 1040
貸：持有至到期投資——成本 1000
應(yīng)收利息 40
教材[例3-5][例3-6]
一定要認(rèn)真做一遍
本節(jié)重點(diǎn)要掌握攤余成本。