第八章 建設(shè)工程造價的確定（１）
在工程建設(shè)的各個階段，確定工程造價的方法有所不同。掌握這些方法，有助于評估人員正確理解和分析工程造價文件，在評估中靈活借鑒造價確定方法，為準(zhǔn)確確定建設(shè)工程重置成本和估算擬建項目投資起到至關(guān)重要的作用。
第一節(jié) 投資估算
一、投資估算的內(nèi)容（了解）
投資估算是在項目建議書階段和可行性研究階段，通過編制估算文件對擬建項目所需投資預(yù)先測算和確定的過程。
其估算內(nèi)容包括項目從籌建、施工直至竣工投產(chǎn)所需的全部費用。
建設(shè)項目的投資估算包括固定資產(chǎn)投資估算和流動資金估算兩部分。
固定資產(chǎn)投資按費用性質(zhì)劃分，包括設(shè)備及工器具購置費、建筑安裝工程費用、工程建設(shè)其他費用、基本預(yù)備費、漲價預(yù)備費、建設(shè)期貸款利息和固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅。
固定資產(chǎn)投資又可分為靜態(tài)部分和動態(tài)部分。漲價預(yù)備費、建設(shè)期貸款利息和固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅構(gòu)成固定資產(chǎn)投資的動態(tài)部分，其余部分為靜態(tài)投資部分。靜態(tài)部分為依據(jù)所計算的建設(shè)項目造價的瞬時值，其中包括因工程量誤差而可能引起的造價增加值。動態(tài)投資部分包括基準(zhǔn)年、月后因價格上漲等風(fēng)險因素增加的投資，以及因時間推移發(fā)生的投資利息支出。
流動資金是指生產(chǎn)經(jīng)營性項目投產(chǎn)后，用于購買原材料、燃料、支付工資及其他經(jīng)營費用等所需的周轉(zhuǎn)資金。它是伴隨著固定資產(chǎn)投資而發(fā)生的長期占用的流動資產(chǎn)投資，其值等于項目投產(chǎn)運營后所需全部流動資產(chǎn)扣除流動負(fù)債后的余額。
例題：固定資產(chǎn)投資的靜態(tài)部分包括（）。
A: 工程建設(shè)其他費用
B: 固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅
C: 建設(shè)期貸款利息
D:措施費
E: 基本預(yù)備費
答案：AE
2、流動資金是（）。
A: 全部流動資產(chǎn)投資
B:項目建設(shè)所需的周轉(zhuǎn)資金
C: 全部流動負(fù)債
D: 流動資產(chǎn)扣除流動負(fù)債后的余額。
答案：D
二、投資估算的編制方法（了解）
(一)固定資產(chǎn)投資的估算方法
1．靜態(tài)投資部分的估算。
(1)資金周轉(zhuǎn)率法。這是一種用資金周轉(zhuǎn)率來推測投資額的簡便方法。其公式如下：
投資額=產(chǎn)品年產(chǎn)量×產(chǎn)品單價÷資金周轉(zhuǎn)率
資金周轉(zhuǎn)率=年銷售總額÷總投資=產(chǎn)品年產(chǎn)量×產(chǎn)品單價÷總投資
這種方法比較簡便，但精確度較低，可用于投資機會研究及項目建議書階段的投資估算。
(2)生產(chǎn)能力指數(shù)法。這種方法根據(jù)已建成項目的投資額或其設(shè)備投資額，估算同類而不同生產(chǎn)規(guī)模的項目投資或其設(shè)備投資的方法。計算公式為：
C2=C1(Q2／Q1)ｎ．f
式中C1——已建類似項目或裝置的投資額；
C2——擬建項目或裝置的投資額；
Q1——已建類似項目或裝置的生產(chǎn)能力；
Q2——擬建項目或裝置的生產(chǎn)能力；
f——不同時期、不同地點的定額、單價、費用變更等的綜合調(diào)整系數(shù)；
n——生產(chǎn)規(guī)模指數(shù)(0≤n≤1)。
若已建類似項目或裝置的規(guī)模和擬建項目或裝置的規(guī)模相差不大，生產(chǎn)規(guī)模比值在0．5-2之間，則指數(shù)n的取值近似為1。
若已建類似項目或裝置與擬建項目或裝置的規(guī)模相差不大于50倍，且擬建項目規(guī)模的擴大僅靠增大設(shè)備規(guī)模來達到時，則n取值在0．6～0．7之間。
若是靠增加相同規(guī)格設(shè)備的數(shù)量達到時，n的取值在0．8～0．9之間。
采用這種方法特點：計算簡單、速度快；但要求類似工程的資料可靠，條件與擬建項目基本相同，否則誤差就會增大。
(3)比例估算法。比例估算法又分為兩種：
①以擬建項目或裝置的設(shè)備費為基數(shù)，根據(jù)已建成的同類項目或裝置的建筑安裝費和其他工程費用等占設(shè)備價值的百分比，求出相應(yīng)的建筑安裝費及其他工程費用等，再加上擬建項目的其他有關(guān)費用，其總和即為項目或裝置的投資。公式如下：
C=E(1+flpl+f2p2+f3p3+……)+I
式中C——擬建項目或裝置的投資額；
E——根據(jù)擬建項目或裝置的設(shè)備清單按當(dāng)時當(dāng)?shù)貎r格計算的設(shè)備費(包括運雜費)的總和；
P1、P2、P3……——已建項目中建筑、安裝及其他工程費用等占設(shè)備費百分比；
f1、f2、f3……——由于時間因素引起的定額、價格、費用標(biāo)準(zhǔn)等變化的綜合調(diào)整系數(shù)；
I——擬建項目的其他費用。
②以擬建項目中的最主要、投資比重較大并與生產(chǎn)能力直接相關(guān)的工藝設(shè)備的投資(包括運雜費及安裝費)為基數(shù)，根據(jù)同類型的已建項目的有關(guān)統(tǒng)計資料，計算出擬建項目的各專業(yè)工程占工藝設(shè)備投資的百分比，據(jù)以求出各專業(yè)的投資，然后將各部分投資費用(包括工藝設(shè)備費)求和，再加上工程其他有關(guān)費用，即為項目的總投資。其表達式為：
C=E(1+f1p1+f2p2+f3p3+ ……)+I
式中：pl 、p2、p3……各專業(yè)工程費用占工藝設(shè)備費用百分比。
(4)指標(biāo)估算法。根據(jù)編制的各種具體的投資估算指標(biāo)，進行單位工程投資的估算。利用這些投資估算指標(biāo)，乘以所需的長度、面積、體積、重量、容量等，就可以求出相應(yīng)的各單位工程的投資。在此基礎(chǔ)上，可匯總成某一單項工程的投資，再估算工程建設(shè)其他費用等，即求得投資總額。該法簡便易行，節(jié)約時間和費用。但由于項目相關(guān)數(shù)據(jù)的確定性較差，投資估算的精度較低。
2．動態(tài)投資部分的估算。
(1)漲價預(yù)備費。漲價預(yù)備費的估算，采用以下公式計算：
n
PF=∑[t[(1+f)t-1]]
t=0
式中：PF——漲價預(yù)備費估算額；
It ——建設(shè)期中第t年的投資計劃額(按基準(zhǔn)年靜態(tài)投資的資金使用計劃為基礎(chǔ))；
n ——建設(shè)期年份數(shù)；
f ——年平均價格預(yù)計上漲率。
例題：采用生產(chǎn)能力指數(shù)法計算投資估算，若已建類似項目或裝置與擬建項目或裝置的規(guī)模相差不大于50倍，且擬建項目規(guī)模的擴大是靠增加相同規(guī)格設(shè)備的數(shù)量達到時，n取值為（）。
A: 0．6—0．7之間
B: 0．8～0．9之間
C: 近似為1
D: 0．9～1．0之間
答案：B
[例8—1] 某項目的靜態(tài)投資計劃為22310萬元，按本項目進度計劃，項目建設(shè)期為3年，3年的投資分年使用比例為第一年20％，第二年55％，第三年25％，建設(shè)期內(nèi)年平均價格變動率預(yù)測為6％，估計該項目建設(shè)期的漲價預(yù)備費。
解：第一年投資計劃用款額：
Il=22310×20％=4462(萬元)
第一年漲價預(yù)備費：
PFl=Il[(1+f)-1]=4462×[(1+6％)-1]=267．72(萬元)
第二年投資計劃用款額：
I2 =22310×55％=12270．5(萬元)
第二年漲價預(yù)備費：
PF2=h[(1+f)2-1]=12270．5×[(1+6％)2-1]=1516．63(萬元)
第三年投資計劃用款額：
I3=22310×25％=5577．5(萬元)
第三年漲價預(yù)備費：
PF3=I3[(1+f)3-1]=5577．5×[(1+6％)3-1] =1065．39(萬元)
所以，建設(shè)期的漲價預(yù)備費：
PF=267．72+1516．63+1065．39=2849．74(萬元)
(2)建設(shè)期貸款利息。建設(shè)期貸款利息包括向國內(nèi)銀行和其他非銀行金融機構(gòu)貸款、出口信貸、外國政府貸款、國際商業(yè)銀行貸款以及在境內(nèi)外發(fā)行的債券等在建設(shè)期間內(nèi)應(yīng)償還的貸款利息。建設(shè)期貸款利息按復(fù)利計算。
①對于貸款總額一次性貸出且利率固定的貸款，按下列公式計算：
F=P·(1+i)n
貸款利息=F-P
式中：P——一次性貸款金額；
F——建設(shè)期還款時的本利和；
i——年利率；
n——貸款期限。
②當(dāng)總貸款是分年均衡發(fā)放時，建設(shè)期利息的計算可按當(dāng)年借款在年中支用考慮，即當(dāng)年貸款按半年計息，上年貸款按全年計息。計算公式為：
qj=(pj-1+Aj／2)·i
式中：qj——建設(shè)期第j年應(yīng)計利息；
pj-1——建設(shè)期第(j-1)年末貸款累計金額與利息累計金額之和；
Aj——建設(shè)期第j年貸款金額；
i——年利率。
[例8—2] 某新建項目，建設(shè)期為3年，分年均衡貸款，第一年貸款300萬元，第二年貸款600萬元，第三年貸款400萬元，年利率為12％，計算建設(shè)期貸款利息。
解：在建設(shè)期，各年利息計算如下：
ql=Aj／2·i=300／2×12％=18(萬元)
q2=(Pl+A2／2)·i=(300+18+600／2) ×12％=74．16(萬元)
q3=(P2+A3／2)·I=(318+600+74．16+400／2) ×12％=143．06(萬元)
所以，建設(shè)期貸款利息=ql+q2+q3=235．22(萬元)
(二)流動資金的估算
流動資金的估算一般采用分項詳細(xì)估算法進行估算，個別情況或小型項目可采用擴大指標(biāo)估算法。
在工程建設(shè)的各個階段，確定工程造價的方法有所不同。掌握這些方法，有助于評估人員正確理解和分析工程造價文件，在評估中靈活借鑒造價確定方法，為準(zhǔn)確確定建設(shè)工程重置成本和估算擬建項目投資起到至關(guān)重要的作用。
第一節(jié) 投資估算
一、投資估算的內(nèi)容（了解）
投資估算是在項目建議書階段和可行性研究階段，通過編制估算文件對擬建項目所需投資預(yù)先測算和確定的過程。
其估算內(nèi)容包括項目從籌建、施工直至竣工投產(chǎn)所需的全部費用。
建設(shè)項目的投資估算包括固定資產(chǎn)投資估算和流動資金估算兩部分。
固定資產(chǎn)投資按費用性質(zhì)劃分，包括設(shè)備及工器具購置費、建筑安裝工程費用、工程建設(shè)其他費用、基本預(yù)備費、漲價預(yù)備費、建設(shè)期貸款利息和固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅。
固定資產(chǎn)投資又可分為靜態(tài)部分和動態(tài)部分。漲價預(yù)備費、建設(shè)期貸款利息和固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅構(gòu)成固定資產(chǎn)投資的動態(tài)部分，其余部分為靜態(tài)投資部分。靜態(tài)部分為依據(jù)所計算的建設(shè)項目造價的瞬時值，其中包括因工程量誤差而可能引起的造價增加值。動態(tài)投資部分包括基準(zhǔn)年、月后因價格上漲等風(fēng)險因素增加的投資，以及因時間推移發(fā)生的投資利息支出。
流動資金是指生產(chǎn)經(jīng)營性項目投產(chǎn)后，用于購買原材料、燃料、支付工資及其他經(jīng)營費用等所需的周轉(zhuǎn)資金。它是伴隨著固定資產(chǎn)投資而發(fā)生的長期占用的流動資產(chǎn)投資，其值等于項目投產(chǎn)運營后所需全部流動資產(chǎn)扣除流動負(fù)債后的余額。
例題：固定資產(chǎn)投資的靜態(tài)部分包括（）。
A: 工程建設(shè)其他費用
B: 固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅
C: 建設(shè)期貸款利息
D:措施費
E: 基本預(yù)備費
答案：AE
2、流動資金是（）。
A: 全部流動資產(chǎn)投資
B:項目建設(shè)所需的周轉(zhuǎn)資金
C: 全部流動負(fù)債
D: 流動資產(chǎn)扣除流動負(fù)債后的余額。
答案：D
二、投資估算的編制方法（了解）
(一)固定資產(chǎn)投資的估算方法
1．靜態(tài)投資部分的估算。
(1)資金周轉(zhuǎn)率法。這是一種用資金周轉(zhuǎn)率來推測投資額的簡便方法。其公式如下：
投資額=產(chǎn)品年產(chǎn)量×產(chǎn)品單價÷資金周轉(zhuǎn)率
資金周轉(zhuǎn)率=年銷售總額÷總投資=產(chǎn)品年產(chǎn)量×產(chǎn)品單價÷總投資
這種方法比較簡便，但精確度較低，可用于投資機會研究及項目建議書階段的投資估算。
(2)生產(chǎn)能力指數(shù)法。這種方法根據(jù)已建成項目的投資額或其設(shè)備投資額，估算同類而不同生產(chǎn)規(guī)模的項目投資或其設(shè)備投資的方法。計算公式為：
C2=C1(Q2／Q1)ｎ．f
式中C1——已建類似項目或裝置的投資額；
C2——擬建項目或裝置的投資額；
Q1——已建類似項目或裝置的生產(chǎn)能力；
Q2——擬建項目或裝置的生產(chǎn)能力；
f——不同時期、不同地點的定額、單價、費用變更等的綜合調(diào)整系數(shù)；
n——生產(chǎn)規(guī)模指數(shù)(0≤n≤1)。
若已建類似項目或裝置的規(guī)模和擬建項目或裝置的規(guī)模相差不大，生產(chǎn)規(guī)模比值在0．5-2之間，則指數(shù)n的取值近似為1。
若已建類似項目或裝置與擬建項目或裝置的規(guī)模相差不大于50倍，且擬建項目規(guī)模的擴大僅靠增大設(shè)備規(guī)模來達到時，則n取值在0．6～0．7之間。
若是靠增加相同規(guī)格設(shè)備的數(shù)量達到時，n的取值在0．8～0．9之間。
采用這種方法特點：計算簡單、速度快；但要求類似工程的資料可靠，條件與擬建項目基本相同，否則誤差就會增大。
(3)比例估算法。比例估算法又分為兩種：
①以擬建項目或裝置的設(shè)備費為基數(shù)，根據(jù)已建成的同類項目或裝置的建筑安裝費和其他工程費用等占設(shè)備價值的百分比，求出相應(yīng)的建筑安裝費及其他工程費用等，再加上擬建項目的其他有關(guān)費用，其總和即為項目或裝置的投資。公式如下：
C=E(1+flpl+f2p2+f3p3+……)+I
式中C——擬建項目或裝置的投資額；
E——根據(jù)擬建項目或裝置的設(shè)備清單按當(dāng)時當(dāng)?shù)貎r格計算的設(shè)備費(包括運雜費)的總和；
P1、P2、P3……——已建項目中建筑、安裝及其他工程費用等占設(shè)備費百分比；
f1、f2、f3……——由于時間因素引起的定額、價格、費用標(biāo)準(zhǔn)等變化的綜合調(diào)整系數(shù)；
I——擬建項目的其他費用。
②以擬建項目中的最主要、投資比重較大并與生產(chǎn)能力直接相關(guān)的工藝設(shè)備的投資(包括運雜費及安裝費)為基數(shù)，根據(jù)同類型的已建項目的有關(guān)統(tǒng)計資料，計算出擬建項目的各專業(yè)工程占工藝設(shè)備投資的百分比，據(jù)以求出各專業(yè)的投資，然后將各部分投資費用(包括工藝設(shè)備費)求和，再加上工程其他有關(guān)費用，即為項目的總投資。其表達式為：
C=E(1+f1p1+f2p2+f3p3+ ……)+I
式中：pl 、p2、p3……各專業(yè)工程費用占工藝設(shè)備費用百分比。
(4)指標(biāo)估算法。根據(jù)編制的各種具體的投資估算指標(biāo)，進行單位工程投資的估算。利用這些投資估算指標(biāo)，乘以所需的長度、面積、體積、重量、容量等，就可以求出相應(yīng)的各單位工程的投資。在此基礎(chǔ)上，可匯總成某一單項工程的投資，再估算工程建設(shè)其他費用等，即求得投資總額。該法簡便易行，節(jié)約時間和費用。但由于項目相關(guān)數(shù)據(jù)的確定性較差，投資估算的精度較低。
2．動態(tài)投資部分的估算。
(1)漲價預(yù)備費。漲價預(yù)備費的估算，采用以下公式計算：
n
PF=∑[t[(1+f)t-1]]
t=0
式中：PF——漲價預(yù)備費估算額；
It ——建設(shè)期中第t年的投資計劃額(按基準(zhǔn)年靜態(tài)投資的資金使用計劃為基礎(chǔ))；
n ——建設(shè)期年份數(shù)；
f ——年平均價格預(yù)計上漲率。
例題：采用生產(chǎn)能力指數(shù)法計算投資估算，若已建類似項目或裝置與擬建項目或裝置的規(guī)模相差不大于50倍，且擬建項目規(guī)模的擴大是靠增加相同規(guī)格設(shè)備的數(shù)量達到時，n取值為（）。
A: 0．6—0．7之間
B: 0．8～0．9之間
C: 近似為1
D: 0．9～1．0之間
答案：B
[例8—1] 某項目的靜態(tài)投資計劃為22310萬元，按本項目進度計劃，項目建設(shè)期為3年，3年的投資分年使用比例為第一年20％，第二年55％，第三年25％，建設(shè)期內(nèi)年平均價格變動率預(yù)測為6％，估計該項目建設(shè)期的漲價預(yù)備費。
解：第一年投資計劃用款額：
Il=22310×20％=4462(萬元)
第一年漲價預(yù)備費：
PFl=Il[(1+f)-1]=4462×[(1+6％)-1]=267．72(萬元)
第二年投資計劃用款額：
I2 =22310×55％=12270．5(萬元)
第二年漲價預(yù)備費：
PF2=h[(1+f)2-1]=12270．5×[(1+6％)2-1]=1516．63(萬元)
第三年投資計劃用款額：
I3=22310×25％=5577．5(萬元)
第三年漲價預(yù)備費：
PF3=I3[(1+f)3-1]=5577．5×[(1+6％)3-1] =1065．39(萬元)
所以，建設(shè)期的漲價預(yù)備費：
PF=267．72+1516．63+1065．39=2849．74(萬元)
(2)建設(shè)期貸款利息。建設(shè)期貸款利息包括向國內(nèi)銀行和其他非銀行金融機構(gòu)貸款、出口信貸、外國政府貸款、國際商業(yè)銀行貸款以及在境內(nèi)外發(fā)行的債券等在建設(shè)期間內(nèi)應(yīng)償還的貸款利息。建設(shè)期貸款利息按復(fù)利計算。
①對于貸款總額一次性貸出且利率固定的貸款，按下列公式計算：
F=P·(1+i)n
貸款利息=F-P
式中：P——一次性貸款金額；
F——建設(shè)期還款時的本利和；
i——年利率；
n——貸款期限。
②當(dāng)總貸款是分年均衡發(fā)放時，建設(shè)期利息的計算可按當(dāng)年借款在年中支用考慮，即當(dāng)年貸款按半年計息，上年貸款按全年計息。計算公式為：
qj=(pj-1+Aj／2)·i
式中：qj——建設(shè)期第j年應(yīng)計利息；
pj-1——建設(shè)期第(j-1)年末貸款累計金額與利息累計金額之和；
Aj——建設(shè)期第j年貸款金額；
i——年利率。
[例8—2] 某新建項目，建設(shè)期為3年，分年均衡貸款，第一年貸款300萬元，第二年貸款600萬元，第三年貸款400萬元，年利率為12％，計算建設(shè)期貸款利息。
解：在建設(shè)期，各年利息計算如下：
ql=Aj／2·i=300／2×12％=18(萬元)
q2=(Pl+A2／2)·i=(300+18+600／2) ×12％=74．16(萬元)
q3=(P2+A3／2)·I=(318+600+74．16+400／2) ×12％=143．06(萬元)
所以，建設(shè)期貸款利息=ql+q2+q3=235．22(萬元)
(二)流動資金的估算
流動資金的估算一般采用分項詳細(xì)估算法進行估算，個別情況或小型項目可采用擴大指標(biāo)估算法。