1．按照對(duì)未來股利支付的不同假定，股利貼現(xiàn)模型可以分為很多類型。下列表述中不屬于股利貼現(xiàn)模型的是（ ）。
A．現(xiàn)值增長(zhǎng)模型
B．固定增長(zhǎng)模型
C．三階段股利貼現(xiàn)模型
D．隨機(jī)股利貼現(xiàn)模型
【答案】A
【解析】股利貼現(xiàn)模型簡(jiǎn)稱DDM，就是將未來各期支付的股利（通常還包括未來某時(shí)股票的預(yù)期售價(jià)）通過選取一定的貼現(xiàn)率折合為現(xiàn)值的方法，考察即期資產(chǎn)價(jià)格與預(yù)期未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)后的現(xiàn)值之間的差異，即凈現(xiàn)值（NPV），據(jù)此判斷股票是否被錯(cuò)誤定價(jià)。按照對(duì)未來股利支付的不同假定，DDM可演化為固定增長(zhǎng)模型、三階段DDM或隨機(jī)DDM等具體表現(xiàn)形式。
2．以下關(guān)于基金管理公司辦事處說法正確的是（ ）。
A．辦事處不得從事經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)
B．辦事處經(jīng)公司授權(quán)可以從事公司經(jīng)營(yíng)范圍以內(nèi)的經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)
C．辦事處經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)可以從事公司經(jīng)營(yíng)范圍以內(nèi)的經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)
D．辦事處的法律責(zé)任由公司承擔(dān)
【答案】AD
【解析】基金管理公司辦事處不得從事經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)，其法律責(zé)任由公司承擔(dān)。
6．證券投資基金資產(chǎn)依其形態(tài)的不同分為（ ）。
A．現(xiàn)金類資產(chǎn)
B．證券類資產(chǎn)
C．其他類資產(chǎn)
D．固定資產(chǎn)
【答案】ABC
【解析】固定資產(chǎn)是對(duì)實(shí)物資產(chǎn)的劃分，不屬于基金資產(chǎn)的劃分。
7．基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)是（ ）。
A．保證基金保值增值
B．保證托管資產(chǎn)的安全完整
C．維護(hù)持有人的權(quán)益
D．保障基金托管業(yè)務(wù)安全、有效、穩(wěn)健運(yùn)行
【答案】BCD
【解析】保證基金保值增值是基金管理人的目標(biāo)。
8．依照《證券投資基金法》的規(guī)定，封閉式基金轉(zhuǎn)為開放式基金應(yīng)當(dāng)召開基金份額持有人大會(huì)審議，并取得參加大會(huì)的基金份額持有人所持表決權(quán)的（?。┮陨贤ㄟ^。
A．30%
B．50%
C．1/3
D．2/3
【答案】D
9．根據(jù)《證券投資基金法》的規(guī)定，封閉式基金成立的條件包括（ ）。
A．基金份額總額超過核準(zhǔn)的最低募集份額總額
B．基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的60%以上
C．基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上
D．基金份額持有人人數(shù)達(dá)到10000人以上
【答案】C
【解析】對(duì)封閉式基金來說,成立的條件是自該基金批準(zhǔn)之日起,3個(gè)月內(nèi)募集的資金超過批準(zhǔn)規(guī)模的80%；對(duì)開放式基金來說,成立的條件是批準(zhǔn)之日起3個(gè)月內(nèi)凈銷售額不得少于2億元，對(duì)份額持有人人數(shù)的要求都是200人。
10．如果證券市場(chǎng)是有效市場(chǎng)，那么這個(gè)市場(chǎng)的特征是（?。?。
A．未來事件能夠被準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)
B．價(jià)格能夠反映所有相關(guān)信息
C．證券價(jià)格由于不可辨別的原因而變化
D．價(jià)格不起伏
【答案】B
A．現(xiàn)值增長(zhǎng)模型
B．固定增長(zhǎng)模型
C．三階段股利貼現(xiàn)模型
D．隨機(jī)股利貼現(xiàn)模型
【答案】A
【解析】股利貼現(xiàn)模型簡(jiǎn)稱DDM，就是將未來各期支付的股利（通常還包括未來某時(shí)股票的預(yù)期售價(jià)）通過選取一定的貼現(xiàn)率折合為現(xiàn)值的方法，考察即期資產(chǎn)價(jià)格與預(yù)期未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)后的現(xiàn)值之間的差異，即凈現(xiàn)值（NPV），據(jù)此判斷股票是否被錯(cuò)誤定價(jià)。按照對(duì)未來股利支付的不同假定，DDM可演化為固定增長(zhǎng)模型、三階段DDM或隨機(jī)DDM等具體表現(xiàn)形式。
2．以下關(guān)于基金管理公司辦事處說法正確的是（ ）。
A．辦事處不得從事經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)
B．辦事處經(jīng)公司授權(quán)可以從事公司經(jīng)營(yíng)范圍以內(nèi)的經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)
C．辦事處經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)可以從事公司經(jīng)營(yíng)范圍以內(nèi)的經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)
D．辦事處的法律責(zé)任由公司承擔(dān)
【答案】AD
【解析】基金管理公司辦事處不得從事經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)，其法律責(zé)任由公司承擔(dān)。
6．證券投資基金資產(chǎn)依其形態(tài)的不同分為（ ）。
A．現(xiàn)金類資產(chǎn)
B．證券類資產(chǎn)
C．其他類資產(chǎn)
D．固定資產(chǎn)
【答案】ABC
【解析】固定資產(chǎn)是對(duì)實(shí)物資產(chǎn)的劃分，不屬于基金資產(chǎn)的劃分。
7．基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)是（ ）。
A．保證基金保值增值
B．保證托管資產(chǎn)的安全完整
C．維護(hù)持有人的權(quán)益
D．保障基金托管業(yè)務(wù)安全、有效、穩(wěn)健運(yùn)行
【答案】BCD
【解析】保證基金保值增值是基金管理人的目標(biāo)。
8．依照《證券投資基金法》的規(guī)定，封閉式基金轉(zhuǎn)為開放式基金應(yīng)當(dāng)召開基金份額持有人大會(huì)審議，并取得參加大會(huì)的基金份額持有人所持表決權(quán)的（?。┮陨贤ㄟ^。
A．30%
B．50%
C．1/3
D．2/3
【答案】D
9．根據(jù)《證券投資基金法》的規(guī)定，封閉式基金成立的條件包括（ ）。
A．基金份額總額超過核準(zhǔn)的最低募集份額總額
B．基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的60%以上
C．基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上
D．基金份額持有人人數(shù)達(dá)到10000人以上
【答案】C
【解析】對(duì)封閉式基金來說,成立的條件是自該基金批準(zhǔn)之日起,3個(gè)月內(nèi)募集的資金超過批準(zhǔn)規(guī)模的80%；對(duì)開放式基金來說,成立的條件是批準(zhǔn)之日起3個(gè)月內(nèi)凈銷售額不得少于2億元，對(duì)份額持有人人數(shù)的要求都是200人。
10．如果證券市場(chǎng)是有效市場(chǎng)，那么這個(gè)市場(chǎng)的特征是（?。?。
A．未來事件能夠被準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)
B．價(jià)格能夠反映所有相關(guān)信息
C．證券價(jià)格由于不可辨別的原因而變化
D．價(jià)格不起伏
【答案】B