09年注會《財(cái)務(wù)管理成本》財(cái)務(wù)預(yù)測與計(jì)劃講義(1)

第一節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)測
    一、 財(cái)務(wù)預(yù)測的意義和目的――了解
    財(cái)務(wù)預(yù)測是指估計(jì)企業(yè)未來的融資需求
    財(cái)務(wù)預(yù)測是融資計(jì)劃的前提;有助于改善投資決策;預(yù)測的真正目的是有助于應(yīng)變
    二、 財(cái)務(wù)預(yù)測的步驟――了解(依據(jù)的基礎(chǔ)是調(diào)整后的會計(jì)報表)
    1、銷售預(yù)測
    財(cái)務(wù)預(yù)測的起點(diǎn)是銷售預(yù)測，銷售預(yù)測本身不是財(cái)務(wù)管理的只能，但它是財(cái)務(wù)預(yù)測的基礎(chǔ)，銷售預(yù)測完成后才能開始財(cái)務(wù)預(yù)測。
    2、估計(jì)需要的資產(chǎn)
    經(jīng)營資產(chǎn)與銷售收入存在一定的函數(shù)關(guān)系，通過這種關(guān)系可以預(yù)測資產(chǎn)的需要量
    經(jīng)營負(fù)債與銷售收入也存在一定的函數(shù)關(guān)系，通過這種關(guān)系可以預(yù)測負(fù)債的自發(fā)增長，注意這種增長可以減少企業(yè)外部融資的數(shù)額。
    3、估計(jì)各項(xiàng)費(fèi)用和保留盈余
    假設(shè)各項(xiàng)費(fèi)用也是銷售的函數(shù)，可以根據(jù)預(yù)計(jì)的銷售收入估計(jì)費(fèi)用、支出和損失，從而確定凈收益。凈收益和股利支付率共同決定保留盈余所能提供的資金數(shù)額。
    4、估計(jì)所需融資
    外部融資需求=預(yù)計(jì)資產(chǎn)總額-已有的資產(chǎn)-負(fù)債的自發(fā)增長-內(nèi)部提供的資金來源.