1.資金時間價值：
大類 小類 符號表達(dá)式 系數(shù)間關(guān)系
復(fù)利 復(fù)利終值 （S/P，i，n） 互為倒數(shù)
復(fù)利現(xiàn)值 （P/S，i，n）
普通年金 普通年金終值 （S/A，i，n） 互為倒數(shù)
償債基金系數(shù) 1/（S/A，i，n）
普通年金現(xiàn)值 （P/A，i，n） 互為倒數(shù)
投資回報系數(shù) 1/（P/A，i，n）
預(yù)付年金 預(yù)付年金終值 與普通年金終值：期數(shù)+1，系數(shù)-1
預(yù)付年金終值 與普通年金現(xiàn)值：期數(shù)-1，系數(shù) 1
遞延年金 遞延年金終值 與普通年金一致
遞延年金現(xiàn)值 （P/A，i，n）*（P/S，i，m）
或（P/A，i，n m）-（P/A，i，m）
永續(xù)年金 無終值
永續(xù)年金現(xiàn)值 1/i
2.有效年利率=［（1+名義年利率/計息次數(shù)）的計息次數(shù)次方］-1
計息周期=1，有效年利率=名義年利率
計息周期<1，有效年利率>名義年利率
計息周期>1，有效年利率<名義年利率
名義利率越大，計息周期越短，有效年利率與名義利率差異越大
名義利率不能完全反映資本的時間價值，有效年利率才真正反映資本時間價值
3.風(fēng)險計量：
在期望值相同的情況下，標(biāo)準(zhǔn)差越大，風(fēng)險越大
在期望值不同的情況下，標(biāo)準(zhǔn)差大小不能決定風(fēng)險的大小，只能求助變化系數(shù)，變化系數(shù)越大，風(fēng)險越大。
在投資組合中，報酬是各報酬的加權(quán)平均數(shù)，但風(fēng)險不是各風(fēng)險的加權(quán)平均數(shù)，投資組合能降低風(fēng)險。
隨著證券組合中證券個數(shù)的增加，協(xié)方差比方差更重要，且隨著證券數(shù)量的不斷增加，方差變得微不足道。
大類 小類 符號表達(dá)式 系數(shù)間關(guān)系
復(fù)利 復(fù)利終值 （S/P，i，n） 互為倒數(shù)
復(fù)利現(xiàn)值 （P/S，i，n）
普通年金 普通年金終值 （S/A，i，n） 互為倒數(shù)
償債基金系數(shù) 1/（S/A，i，n）
普通年金現(xiàn)值 （P/A，i，n） 互為倒數(shù)
投資回報系數(shù) 1/（P/A，i，n）
預(yù)付年金 預(yù)付年金終值 與普通年金終值：期數(shù)+1，系數(shù)-1
預(yù)付年金終值 與普通年金現(xiàn)值：期數(shù)-1，系數(shù) 1
遞延年金 遞延年金終值 與普通年金一致
遞延年金現(xiàn)值 （P/A，i，n）*（P/S，i，m）
或（P/A，i，n m）-（P/A，i，m）
永續(xù)年金 無終值
永續(xù)年金現(xiàn)值 1/i
2.有效年利率=［（1+名義年利率/計息次數(shù)）的計息次數(shù)次方］-1
計息周期=1，有效年利率=名義年利率
計息周期<1，有效年利率>名義年利率
計息周期>1，有效年利率<名義年利率
名義利率越大，計息周期越短，有效年利率與名義利率差異越大
名義利率不能完全反映資本的時間價值，有效年利率才真正反映資本時間價值
3.風(fēng)險計量：
在期望值相同的情況下，標(biāo)準(zhǔn)差越大，風(fēng)險越大
在期望值不同的情況下，標(biāo)準(zhǔn)差大小不能決定風(fēng)險的大小，只能求助變化系數(shù)，變化系數(shù)越大，風(fēng)險越大。
在投資組合中，報酬是各報酬的加權(quán)平均數(shù)，但風(fēng)險不是各風(fēng)險的加權(quán)平均數(shù)，投資組合能降低風(fēng)險。
隨著證券組合中證券個數(shù)的增加，協(xié)方差比方差更重要，且隨著證券數(shù)量的不斷增加，方差變得微不足道。