2011年6月證券從業(yè)資格考試《證券市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試真題（3）
一、單項(xiàng)選擇題
41．只能在期權(quán)到期日?qǐng)?zhí)行的期權(quán)屬于（ ）。
A．看跌期權(quán)
B．歐式期權(quán)
C．看漲期權(quán)
D．美式期權(quán)
42．無(wú)記名股票與記名股票的差別在于（ ）。
A．股東權(quán)利
B．股票記載方式
C．轉(zhuǎn)讓方式
D．安全性
43．股票及其他有價(jià)證券的理論價(jià)格就是以一定的（ ?。┯?jì)算出來(lái)的未來(lái)收入的現(xiàn)值。
A．市盈率
B．市凈率
C．現(xiàn)值
D．必要收益率
44．根據(jù)我國(guó)《證券投資基金法》規(guī)定，設(shè)立基金管理公司，注冊(cè)資本不低于（ ）人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本。
A．5億元
B．3億元
C．2億元
D．1億元
45．社會(huì)保障基金的資金投資范圍規(guī)定，用于銀行存款和國(guó)債的投資比例（ ?。?。
A．不高于50%
B．不低于50%
C．不低于40%
D．不低于10%
46．按證券所代表的權(quán)利性質(zhì)分類，下列不屬于有價(jià)證券的是（ ?。?。
A．債券
B．憑證證券
C．股票
D．商業(yè)本票
47．下列有關(guān)紅籌股的表述，錯(cuò)誤的是（ ?。?。
A．紅籌股不屬于外資股
B．紅籌股在中國(guó)境內(nèi)注冊(cè)
C．紅籌股大部分股東權(quán)益來(lái)自中國(guó)內(nèi)地
D．紅籌股在香港上市但主要業(yè)務(wù)在中國(guó)內(nèi)地
48．20世紀(jì)80年代，我國(guó)曾發(fā)行具有標(biāo)準(zhǔn)格式券面的國(guó)庫(kù)券，這種國(guó)庫(kù)券屬于（ ?。?。
A．短期債券
B．實(shí)物債券
C．憑證式債券
D．記賬式債券
49．我國(guó)股份有限公司的股東大會(huì)由（ ?。┙M成。
A．全體股東
B．全體職工
C．全體董事
D．全體監(jiān)事
50．貼現(xiàn)債券通常在票面上（ ），是一種折價(jià)發(fā)行的債券。
A．不規(guī)定利率
B．規(guī)定利率
C．標(biāo)明折價(jià)
D．不標(biāo)明折價(jià)
51．下列關(guān)于利率風(fēng)險(xiǎn)的描述，錯(cuò)誤的是（ ）。
A．利率風(fēng)險(xiǎn)是指市場(chǎng)利率變動(dòng)引起證券投資收益變動(dòng)的可能性
B．利率風(fēng)險(xiǎn)是固定收益證券的主要風(fēng)險(xiǎn)，特別是債券的主要風(fēng)險(xiǎn)
C．債券面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)由價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)和息票利率風(fēng)險(xiǎn)兩方面組成
D．一般而言，優(yōu)先股受利率風(fēng)險(xiǎn)的影響程度比普通股要小
52．下列關(guān)于外資股的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（ ?。?BR> A．境外上市外資股以人民幣標(biāo)明股票面值，以外幣認(rèn)購(gòu)
B．境內(nèi)上市外資股以人民幣標(biāo)明股票面值，以人民幣認(rèn)購(gòu)、買賣
C．公司向境外上市外資股股東支付股利及其他款項(xiàng)，以人民幣計(jì)價(jià)和宣布，以外幣支付
D．紅籌股不屬于外資股
53．下列有關(guān)保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債務(wù)的表述，錯(cuò)誤的是（ ?。?。
A．是指保險(xiǎn)公司經(jīng)批準(zhǔn)定向募集的保險(xiǎn)公司債務(wù)
B．期限在5年以下（含）
C．本金和利息的清償順序列于保單責(zé)任和其他負(fù)債之后，先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本
D．保險(xiǎn)公司次級(jí)債務(wù)償還只有在確保償還次級(jí)債務(wù)本息后償付能力充足率不低100%的前提下償付
54．下列關(guān)于現(xiàn)金股利的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（ ）。
A．以現(xiàn)金分紅方式將盈余公積和當(dāng)期應(yīng)付利潤(rùn)的部分或全部發(fā)放給股東
B．個(gè)人投資者獲取上市公司現(xiàn)金分紅適用的利息稅率為20%
C．機(jī)構(gòu)投資者本身繳納所得稅的，獲取現(xiàn)金分紅時(shí)不需繳稅
D．個(gè)人投資者獲取上市公司現(xiàn)金分紅適用的利息稅率為7%
55．基金管理費(fèi)費(fèi)率大小，通常（ ?。?BR> A．與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比
B．與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成反比
C．與基金規(guī)模成正比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比
D．與基金規(guī)模成正比，與風(fēng)險(xiǎn)成反比
56．行政清理組應(yīng)當(dāng)自成立之日起（ ?。┤諆?nèi)，將債權(quán)人需要登記的相關(guān)事項(xiàng)予以公告。
A．3
B．5
C．10
D．15
57．基金管理人必須按規(guī)定對(duì)基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，基金無(wú)權(quán)暫停估值的情形是（ ?。?。
A．資金投資所涉及的證券交易所遇到法定節(jié)假日
B．出現(xiàn)巨額贖回的情形
C．基金管理人為降低管理費(fèi)用而減少評(píng)估次數(shù)
D．出現(xiàn)無(wú)法抗拒的原因，致使管理人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估基金的凈資產(chǎn)
58．《證券法》規(guī)定，股份有限公司申請(qǐng)股票上市的，公開發(fā)行的股份達(dá)公司股份總數(shù)的（ ?。┮陨?，公司股本總額超過(guò)人民幣4億元的，公開發(fā)行股份的比例為10%以上。
A．25%
B．20%
C．15%
D．5%
59．按照我國(guó)現(xiàn)行規(guī)定，以下不屬于證券投資基金投資對(duì)象的是（ ）。
A．上市交易的股票
B．期貨
C．上市交易的國(guó)債
D．上市交易的企業(yè)債券
60．規(guī)定了票面利率，但債券持有人必須在債券到期時(shí)一次性獲得還本付息，存續(xù)期間沒有利息支付的債券是（ ?。?。
A．零息債券
B．固定利率債券
C．息票累積債券
D．浮動(dòng)利率債券
答案解析
41．【解析】答案為B。“美式期權(quán)”可以在期權(quán)到期日及以前的任何時(shí)候被執(zhí)行。“歐式期權(quán)”只能在未來(lái)的某個(gè)特定時(shí)間被執(zhí)行。
42．【解析】答案為B。無(wú)記名股票是指在股票票面和股份公司股東名冊(cè)上均不記載股東姓名的股票。無(wú)記名股票也稱不記名股票，與記名股票的差別不是在股東權(quán)利等方面，而是在股票的記載方式上。
43．【解析】答案為D。股票及其他有價(jià)證券的理論價(jià)格就是以一定的必要收益率計(jì)算出來(lái)的未來(lái)收入的現(xiàn)值。
44．【解析】答案為D。設(shè)立基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備下列條件，并經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)：有符合《證券投資基金法》和《公司法》規(guī)定的章程；注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本；主要股東具有從事證券經(jīng)營(yíng)、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其他金融資產(chǎn)管理的較好的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和良好的社會(huì)信譽(yù)，最近3年沒有違法記錄，注冊(cè)資本不低于3億元人民幣；取得基金從業(yè)資格的人員達(dá)到法定人數(shù)；有符合要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施；有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度；法律、行政法規(guī)規(guī)定的和經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。
45．【解析】答案為B。社保基金投資范圍包括銀行存款、國(guó)債、證券投資基金、股票、信用等級(jí)在投資級(jí)以上的企業(yè)債、金融債等有價(jià)證券，其中銀行存款和國(guó)債的投資比例不低于50%，企業(yè)債、金融債不高于10%，證券投資基金、股票投資的比例不高于40%。
46．【解析】答案為B。有價(jià)證券，是指標(biāo)有票面金額，證明持有人有權(quán)按期取得一定收入并可自由轉(zhuǎn)讓和買賣的所有權(quán)或債權(quán)憑證。有價(jià)證券按其所表明的財(cái)產(chǎn)權(quán)利的不同性質(zhì)，可分為三類：商品證券、貨幣證券及資本證券。商業(yè)本票是貨幣證券的一種，屬于有價(jià)證券。憑證證券又稱無(wú)價(jià)證券，是指本身不能使持有人或第三者取得一定收入的證券。
47．【解析】答案為B。紅籌股不屬于外資股。紅籌股是指在中國(guó)境外注冊(cè)、在香港上市但主要業(yè)務(wù)在中國(guó)內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來(lái)自中國(guó)內(nèi)地的股票。
48．【解析】答案為B。實(shí)物債券是-種具有標(biāo)準(zhǔn)格式實(shí)物券面的債券；憑證式債券是指外在形式是一種收款憑證，而不是債券發(fā)行人制定的標(biāo)準(zhǔn)格式的債券；記賬式債券是指
沒有實(shí)物形態(tài)的票券，只是電腦賬戶中記錄的債券。
49．【解析】答案為A。股東大會(huì)是股份有限公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)，由全體股東組成。
50．【解析】答案為A。貼現(xiàn)債券是期艱比較短的折現(xiàn)債券，是指?jìng)嫔喜桓接邢⑵保谄泵嫔喜灰?guī)定利率，發(fā)行時(shí)按規(guī)定的折扣率，以低于債券面值的價(jià)格發(fā)行，到期按面值支付本息的債券。
51．【解析】答案為D。當(dāng)利率變動(dòng)時(shí)，股票價(jià)格會(huì)迅速發(fā)生反向變動(dòng)，其中優(yōu)先股因其股息率固定受利率風(fēng)險(xiǎn)影響較大，所以D選項(xiàng)錯(cuò)誤。
52．【解析】答案為C。公司向境內(nèi)上市外資股股東支付股利及其他款項(xiàng)，以人民幣計(jì)價(jià)和宣布，以外幣支付。
53．【解析】答案為B。保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債務(wù)是指保險(xiǎn)公司經(jīng)批準(zhǔn)定向募集的、期限在5年以上（含5年）、本金和利息的清償順序列于保單責(zé)任和其他負(fù)債之后、先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本的保險(xiǎn)公司債務(wù)。
54．【解析】答案為D?，F(xiàn)金股利是指股份公司以現(xiàn)金分紅方式將盈余公積和當(dāng)期應(yīng)付利潤(rùn)的部分或全部發(fā)放給股東，股東為此應(yīng)支付利息稅。我國(guó)對(duì)個(gè)人投資者獲取上市公司現(xiàn)金分紅適用的利息稅率為20%。
55．【解析】答案為A?；鸸芾碣M(fèi)費(fèi)率的大小通常與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比。基金規(guī)模越大，風(fēng)險(xiǎn)越小，管理費(fèi)率就越低；反之，則越高。
56．【解析】答案為C?！蹲C券公司風(fēng)險(xiǎn)處置條例》第二十八條規(guī)定，行政清理組應(yīng)當(dāng)自成立之日起10日內(nèi)，、將債權(quán)人需要登記的相關(guān)事項(xiàng)予以公告。
57．【解析】答案為C?；鸸芾砣穗m然必須按規(guī)定對(duì)基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，但遇到下列特殊情況，有權(quán)暫停估值：基金投資所涉及的證券交易場(chǎng)所遇法定節(jié)假日或因故暫停營(yíng)業(yè)時(shí)；出現(xiàn)巨額贖回的情形；其他無(wú)法抗拒的原因致使管理人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估基金的資產(chǎn)凈值。
58．【解析】答案為A。我國(guó)《證券法》規(guī)定，股份有限公司申請(qǐng)股票上市應(yīng)當(dāng)符合下列條件：（1）股票經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)已向社會(huì)公開發(fā)行； （2）公司股本總額不少于人民幣3000萬(wàn)元；（3）公開發(fā)行的股份達(dá)公司股份總數(shù)的25%以上，公司股本總額超過(guò)人民幣4億元的，公開發(fā)行股份的比例為 10%以上；（4）公司在最近3年無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載。
59．【解析】答案為B。目前我國(guó)的基金主要投資于國(guó)內(nèi)依法公開發(fā)行上市的股票、非公開發(fā)行股票、國(guó)債、企業(yè)債券和金融債券、公司債券、貨幣市場(chǎng)工具、資產(chǎn)支持證券、權(quán)證等。
60．【解析】答案為C。息票累積債券與附息債券相似，這類債券也規(guī)定了票面利率，但是債券持有人必須在債券到期時(shí)一次性獲得本息，存續(xù)期間沒有利息支付。
一、單項(xiàng)選擇題
41．只能在期權(quán)到期日?qǐng)?zhí)行的期權(quán)屬于（ ）。
A．看跌期權(quán)
B．歐式期權(quán)
C．看漲期權(quán)
D．美式期權(quán)
42．無(wú)記名股票與記名股票的差別在于（ ）。
A．股東權(quán)利
B．股票記載方式
C．轉(zhuǎn)讓方式
D．安全性
43．股票及其他有價(jià)證券的理論價(jià)格就是以一定的（ ?。┯?jì)算出來(lái)的未來(lái)收入的現(xiàn)值。
A．市盈率
B．市凈率
C．現(xiàn)值
D．必要收益率
44．根據(jù)我國(guó)《證券投資基金法》規(guī)定，設(shè)立基金管理公司，注冊(cè)資本不低于（ ）人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本。
A．5億元
B．3億元
C．2億元
D．1億元
45．社會(huì)保障基金的資金投資范圍規(guī)定，用于銀行存款和國(guó)債的投資比例（ ?。?。
A．不高于50%
B．不低于50%
C．不低于40%
D．不低于10%
46．按證券所代表的權(quán)利性質(zhì)分類，下列不屬于有價(jià)證券的是（ ?。?。
A．債券
B．憑證證券
C．股票
D．商業(yè)本票
47．下列有關(guān)紅籌股的表述，錯(cuò)誤的是（ ?。?。
A．紅籌股不屬于外資股
B．紅籌股在中國(guó)境內(nèi)注冊(cè)
C．紅籌股大部分股東權(quán)益來(lái)自中國(guó)內(nèi)地
D．紅籌股在香港上市但主要業(yè)務(wù)在中國(guó)內(nèi)地
48．20世紀(jì)80年代，我國(guó)曾發(fā)行具有標(biāo)準(zhǔn)格式券面的國(guó)庫(kù)券，這種國(guó)庫(kù)券屬于（ ?。?。
A．短期債券
B．實(shí)物債券
C．憑證式債券
D．記賬式債券
49．我國(guó)股份有限公司的股東大會(huì)由（ ?。┙M成。
A．全體股東
B．全體職工
C．全體董事
D．全體監(jiān)事
50．貼現(xiàn)債券通常在票面上（ ），是一種折價(jià)發(fā)行的債券。
A．不規(guī)定利率
B．規(guī)定利率
C．標(biāo)明折價(jià)
D．不標(biāo)明折價(jià)
51．下列關(guān)于利率風(fēng)險(xiǎn)的描述，錯(cuò)誤的是（ ）。
A．利率風(fēng)險(xiǎn)是指市場(chǎng)利率變動(dòng)引起證券投資收益變動(dòng)的可能性
B．利率風(fēng)險(xiǎn)是固定收益證券的主要風(fēng)險(xiǎn)，特別是債券的主要風(fēng)險(xiǎn)
C．債券面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)由價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)和息票利率風(fēng)險(xiǎn)兩方面組成
D．一般而言，優(yōu)先股受利率風(fēng)險(xiǎn)的影響程度比普通股要小
52．下列關(guān)于外資股的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（ ?。?BR> A．境外上市外資股以人民幣標(biāo)明股票面值，以外幣認(rèn)購(gòu)
B．境內(nèi)上市外資股以人民幣標(biāo)明股票面值，以人民幣認(rèn)購(gòu)、買賣
C．公司向境外上市外資股股東支付股利及其他款項(xiàng)，以人民幣計(jì)價(jià)和宣布，以外幣支付
D．紅籌股不屬于外資股
53．下列有關(guān)保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債務(wù)的表述，錯(cuò)誤的是（ ?。?。
A．是指保險(xiǎn)公司經(jīng)批準(zhǔn)定向募集的保險(xiǎn)公司債務(wù)
B．期限在5年以下（含）
C．本金和利息的清償順序列于保單責(zé)任和其他負(fù)債之后，先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本
D．保險(xiǎn)公司次級(jí)債務(wù)償還只有在確保償還次級(jí)債務(wù)本息后償付能力充足率不低100%的前提下償付
54．下列關(guān)于現(xiàn)金股利的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（ ）。
A．以現(xiàn)金分紅方式將盈余公積和當(dāng)期應(yīng)付利潤(rùn)的部分或全部發(fā)放給股東
B．個(gè)人投資者獲取上市公司現(xiàn)金分紅適用的利息稅率為20%
C．機(jī)構(gòu)投資者本身繳納所得稅的，獲取現(xiàn)金分紅時(shí)不需繳稅
D．個(gè)人投資者獲取上市公司現(xiàn)金分紅適用的利息稅率為7%
55．基金管理費(fèi)費(fèi)率大小，通常（ ?。?BR> A．與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比
B．與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成反比
C．與基金規(guī)模成正比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比
D．與基金規(guī)模成正比，與風(fēng)險(xiǎn)成反比
56．行政清理組應(yīng)當(dāng)自成立之日起（ ?。┤諆?nèi)，將債權(quán)人需要登記的相關(guān)事項(xiàng)予以公告。
A．3
B．5
C．10
D．15
57．基金管理人必須按規(guī)定對(duì)基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，基金無(wú)權(quán)暫停估值的情形是（ ?。?。
A．資金投資所涉及的證券交易所遇到法定節(jié)假日
B．出現(xiàn)巨額贖回的情形
C．基金管理人為降低管理費(fèi)用而減少評(píng)估次數(shù)
D．出現(xiàn)無(wú)法抗拒的原因，致使管理人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估基金的凈資產(chǎn)
58．《證券法》規(guī)定，股份有限公司申請(qǐng)股票上市的，公開發(fā)行的股份達(dá)公司股份總數(shù)的（ ?。┮陨?，公司股本總額超過(guò)人民幣4億元的，公開發(fā)行股份的比例為10%以上。
A．25%
B．20%
C．15%
D．5%
59．按照我國(guó)現(xiàn)行規(guī)定，以下不屬于證券投資基金投資對(duì)象的是（ ）。
A．上市交易的股票
B．期貨
C．上市交易的國(guó)債
D．上市交易的企業(yè)債券
60．規(guī)定了票面利率，但債券持有人必須在債券到期時(shí)一次性獲得還本付息，存續(xù)期間沒有利息支付的債券是（ ?。?。
A．零息債券
B．固定利率債券
C．息票累積債券
D．浮動(dòng)利率債券
答案解析
41．【解析】答案為B。“美式期權(quán)”可以在期權(quán)到期日及以前的任何時(shí)候被執(zhí)行。“歐式期權(quán)”只能在未來(lái)的某個(gè)特定時(shí)間被執(zhí)行。
42．【解析】答案為B。無(wú)記名股票是指在股票票面和股份公司股東名冊(cè)上均不記載股東姓名的股票。無(wú)記名股票也稱不記名股票，與記名股票的差別不是在股東權(quán)利等方面，而是在股票的記載方式上。
43．【解析】答案為D。股票及其他有價(jià)證券的理論價(jià)格就是以一定的必要收益率計(jì)算出來(lái)的未來(lái)收入的現(xiàn)值。
44．【解析】答案為D。設(shè)立基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備下列條件，并經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)：有符合《證券投資基金法》和《公司法》規(guī)定的章程；注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本；主要股東具有從事證券經(jīng)營(yíng)、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其他金融資產(chǎn)管理的較好的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和良好的社會(huì)信譽(yù)，最近3年沒有違法記錄，注冊(cè)資本不低于3億元人民幣；取得基金從業(yè)資格的人員達(dá)到法定人數(shù)；有符合要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施；有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度；法律、行政法規(guī)規(guī)定的和經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。
45．【解析】答案為B。社保基金投資范圍包括銀行存款、國(guó)債、證券投資基金、股票、信用等級(jí)在投資級(jí)以上的企業(yè)債、金融債等有價(jià)證券，其中銀行存款和國(guó)債的投資比例不低于50%，企業(yè)債、金融債不高于10%，證券投資基金、股票投資的比例不高于40%。
46．【解析】答案為B。有價(jià)證券，是指標(biāo)有票面金額，證明持有人有權(quán)按期取得一定收入并可自由轉(zhuǎn)讓和買賣的所有權(quán)或債權(quán)憑證。有價(jià)證券按其所表明的財(cái)產(chǎn)權(quán)利的不同性質(zhì)，可分為三類：商品證券、貨幣證券及資本證券。商業(yè)本票是貨幣證券的一種，屬于有價(jià)證券。憑證證券又稱無(wú)價(jià)證券，是指本身不能使持有人或第三者取得一定收入的證券。
47．【解析】答案為B。紅籌股不屬于外資股。紅籌股是指在中國(guó)境外注冊(cè)、在香港上市但主要業(yè)務(wù)在中國(guó)內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來(lái)自中國(guó)內(nèi)地的股票。
48．【解析】答案為B。實(shí)物債券是-種具有標(biāo)準(zhǔn)格式實(shí)物券面的債券；憑證式債券是指外在形式是一種收款憑證，而不是債券發(fā)行人制定的標(biāo)準(zhǔn)格式的債券；記賬式債券是指
沒有實(shí)物形態(tài)的票券，只是電腦賬戶中記錄的債券。
49．【解析】答案為A。股東大會(huì)是股份有限公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)，由全體股東組成。
50．【解析】答案為A。貼現(xiàn)債券是期艱比較短的折現(xiàn)債券，是指?jìng)嫔喜桓接邢⑵保谄泵嫔喜灰?guī)定利率，發(fā)行時(shí)按規(guī)定的折扣率，以低于債券面值的價(jià)格發(fā)行，到期按面值支付本息的債券。
51．【解析】答案為D。當(dāng)利率變動(dòng)時(shí)，股票價(jià)格會(huì)迅速發(fā)生反向變動(dòng)，其中優(yōu)先股因其股息率固定受利率風(fēng)險(xiǎn)影響較大，所以D選項(xiàng)錯(cuò)誤。
52．【解析】答案為C。公司向境內(nèi)上市外資股股東支付股利及其他款項(xiàng)，以人民幣計(jì)價(jià)和宣布，以外幣支付。
53．【解析】答案為B。保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債務(wù)是指保險(xiǎn)公司經(jīng)批準(zhǔn)定向募集的、期限在5年以上（含5年）、本金和利息的清償順序列于保單責(zé)任和其他負(fù)債之后、先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本的保險(xiǎn)公司債務(wù)。
54．【解析】答案為D?，F(xiàn)金股利是指股份公司以現(xiàn)金分紅方式將盈余公積和當(dāng)期應(yīng)付利潤(rùn)的部分或全部發(fā)放給股東，股東為此應(yīng)支付利息稅。我國(guó)對(duì)個(gè)人投資者獲取上市公司現(xiàn)金分紅適用的利息稅率為20%。
55．【解析】答案為A?；鸸芾碣M(fèi)費(fèi)率的大小通常與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比。基金規(guī)模越大，風(fēng)險(xiǎn)越小，管理費(fèi)率就越低；反之，則越高。
56．【解析】答案為C?！蹲C券公司風(fēng)險(xiǎn)處置條例》第二十八條規(guī)定，行政清理組應(yīng)當(dāng)自成立之日起10日內(nèi)，、將債權(quán)人需要登記的相關(guān)事項(xiàng)予以公告。
57．【解析】答案為C?；鸸芾砣穗m然必須按規(guī)定對(duì)基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，但遇到下列特殊情況，有權(quán)暫停估值：基金投資所涉及的證券交易場(chǎng)所遇法定節(jié)假日或因故暫停營(yíng)業(yè)時(shí)；出現(xiàn)巨額贖回的情形；其他無(wú)法抗拒的原因致使管理人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估基金的資產(chǎn)凈值。
58．【解析】答案為A。我國(guó)《證券法》規(guī)定，股份有限公司申請(qǐng)股票上市應(yīng)當(dāng)符合下列條件：（1）股票經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)已向社會(huì)公開發(fā)行； （2）公司股本總額不少于人民幣3000萬(wàn)元；（3）公開發(fā)行的股份達(dá)公司股份總數(shù)的25%以上，公司股本總額超過(guò)人民幣4億元的，公開發(fā)行股份的比例為 10%以上；（4）公司在最近3年無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載。
59．【解析】答案為B。目前我國(guó)的基金主要投資于國(guó)內(nèi)依法公開發(fā)行上市的股票、非公開發(fā)行股票、國(guó)債、企業(yè)債券和金融債券、公司債券、貨幣市場(chǎng)工具、資產(chǎn)支持證券、權(quán)證等。
60．【解析】答案為C。息票累積債券與附息債券相似，這類債券也規(guī)定了票面利率，但是債券持有人必須在債券到期時(shí)一次性獲得本息，存續(xù)期間沒有利息支付。