一、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移概述
金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移，是指企業(yè)（轉(zhuǎn)出方）將金融資產(chǎn)讓與或交付給該金融資產(chǎn)發(fā)行方以外的另一方（轉(zhuǎn)入方）。包括：
1、將收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的權(quán)利轉(zhuǎn)移給另一方；
2、將金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移給另一方，但保留收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的權(quán)利，并承擔(dān)將收取的現(xiàn)金流量支付給最終收款方的義務(wù)。例如：應(yīng)收票據(jù)的貼現(xiàn)
二、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的確認(rèn)和計(jì)量
（一）整體轉(zhuǎn)移和部分轉(zhuǎn)移的區(qū)分
部分轉(zhuǎn)移分為3種情況：
1、將金融資產(chǎn)所產(chǎn)生現(xiàn)金流量中特定、可辨認(rèn)部分轉(zhuǎn)移；
2、將金融資產(chǎn)所產(chǎn)生全部現(xiàn)金流量的一定比例轉(zhuǎn)移；
3、將金融資產(chǎn)中所產(chǎn)生現(xiàn)金流量中特定、可辨認(rèn)部分的一定比例轉(zhuǎn)移。
（二）符合終止確認(rèn)條件的情形
1、符合終止確認(rèn)條件的判斷
企業(yè)收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的合同權(quán)利終止的，應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。此外，企業(yè)已將金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給轉(zhuǎn)入方的，也應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。
下列情況應(yīng)終止確認(rèn)相關(guān)金融資產(chǎn)：
（1）企業(yè)以不附追索權(quán)方式出售金融資產(chǎn)；
（2）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂協(xié)議，在約定時(shí)按當(dāng)日該金融資產(chǎn)的公允價(jià)值回購；
（3）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂看跌期權(quán)合約，但從合約條款判斷，該看跌期權(quán)是一項(xiàng)重大價(jià)外期權(quán)。
2、符合終止確認(rèn)條件時(shí)的計(jì)量
因轉(zhuǎn)移收到的對價(jià)＋原直接計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動(dòng)累計(jì)利得（如果是損失，則為減項(xiàng)）－所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值＝金融資產(chǎn)整體轉(zhuǎn)移損益
計(jì)入營業(yè)外支出
（三）不符合終止確認(rèn)條件
金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移后，轉(zhuǎn)出方仍然保留了該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，則不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。應(yīng)當(dāng)繼續(xù)確認(rèn)所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)整體，并將收到的對價(jià)確認(rèn)為一項(xiàng)金融負(fù)債。該金融資產(chǎn)與確認(rèn)的金融負(fù)債不得相互抵消。
1、不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)相關(guān)金融資產(chǎn)：
（1）企業(yè)采用附追索權(quán)方式出售金融資產(chǎn)；
（2）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂協(xié)議，在約定期限結(jié)束時(shí)按固定價(jià)格將該金融資產(chǎn)回購，如采用買斷式回購、質(zhì)押式回購交易賣出債券等；
（3）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂看跌期權(quán)合約（即買入方有權(quán)將該金融資產(chǎn)返售給企業(yè)），但從合約條款判斷，該看跌期權(quán)是一項(xiàng)重大價(jià)內(nèi)期權(quán)（即期權(quán)合約的條款設(shè)計(jì)，使得金融資產(chǎn)的買方很可能會(huì)到期行權(quán)）；
（4）企業(yè)（銀行）將信貸資產(chǎn)整體轉(zhuǎn)移，同時(shí)保證對金融資產(chǎn)買入方可能發(fā)生的信用損失進(jìn)行全額補(bǔ)償。
（5）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與轉(zhuǎn)入方達(dá)成一項(xiàng)總回報(bào)互換協(xié)議，該互換使市場風(fēng)險(xiǎn)又轉(zhuǎn)回給了金融資產(chǎn)出售方。
2、不符合終止確認(rèn)條件時(shí)的計(jì)量
作為一項(xiàng)貸款處理
（四）繼續(xù)涉入的情形
1、繼續(xù)涉入的判斷
企業(yè)既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的，應(yīng)當(dāng)分別下列情況處理：
（1）放棄了對該金融資產(chǎn)控制的，應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。
（2）未放棄對該金融資產(chǎn)控制的，應(yīng)當(dāng)按照其繼續(xù)涉入所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度確認(rèn)有關(guān)金融資產(chǎn)，并相應(yīng)確認(rèn)有關(guān)負(fù)債。
2、繼續(xù)涉入的計(jì)量
開設(shè)賬戶：繼續(xù)涉入資產(chǎn)、繼續(xù)涉入負(fù)債
兩者不能相互抵消
【例2—18】甲銀行持有一組住房抵押貸款，借款方可提前償付。20×7年1月1日，該組貸款的本金和攤余成本均為100 000 000元，票面利率和實(shí)際利率均為10%。經(jīng)批準(zhǔn)，甲銀行擬將該組貸款轉(zhuǎn)移給某信托機(jī)構(gòu)（以下簡稱受讓方）進(jìn)行證券化。有關(guān)資料如下：
20×7年1月1日，甲銀行與受讓方簽訂協(xié)議，將該組貸款轉(zhuǎn)移給受讓方，并辦理有關(guān)手續(xù)。甲銀行收到款項(xiàng)91 150 000元，同時(shí)保留以下權(quán)利：（1）收取本金10 000 000元以及這部分本金按10%的利率所計(jì)算確定利息的權(quán)利；（2）收取以90 000 000元為本金、以0.5%為利率所計(jì)算確定利息（超額利差賬戶）的權(quán)利。受讓人取得收取該組貸款本金中的90 000 000元以及這部分本金按9.5%的利率收取利息的權(quán)利。根據(jù)雙方簽訂的協(xié)議，如果該組貸款被提前償付，則償付金額按1:9的比例在甲銀行和受讓人之間進(jìn)行分配；但是，如果該組貸款發(fā)生違約，則違約金額從甲銀行擁有的10 000 000元貸款本金中扣除，直到扣完為止。
20×7年1月1日，該組貸款的公允價(jià)值為101 000 000元，0.5%的超額利差賬戶的公允價(jià)值為400 000元。
甲銀行的分析及會(huì)計(jì)處理如下：
（1）甲銀行轉(zhuǎn)移了該組貸款所有權(quán)相關(guān)的部分重大風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬（如重大提前償付風(fēng)險(xiǎn)），但由于設(shè)立了次級權(quán)益（即內(nèi)部信用增級），因而也保留了所有權(quán)相關(guān)的部分重大風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，并且能夠?qū)α舸娴脑摬糠謾?quán)益實(shí)施控制。根據(jù)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓準(zhǔn)則，甲銀行應(yīng)采用繼續(xù)涉入法對該金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移交易進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。
（2）甲銀行收到91 150 000元對價(jià)，由兩部分構(gòu)成：一部分是轉(zhuǎn)移的90%貸款及相關(guān)利息的對價(jià)，即90 900 000（即101 000 000×90%）元；另一部分是因?yàn)槭贡Ａ舻臋?quán)利次級化所取得的對價(jià)250 000元。此外，由于超額利差賬戶的公允價(jià)值為400 000元，從而甲銀行的該項(xiàng)金額資產(chǎn)轉(zhuǎn)移交易的信用增級相關(guān)的對價(jià)為650 000元。
假定甲銀行無法取得所轉(zhuǎn)移該組貸款的90%和10%部分各自的公允價(jià)值，則甲銀行所轉(zhuǎn)移該組貸款的90%部分形成的利得或損失計(jì)算如表2－7所示。
表2－7 金額單位：元 項(xiàng)目 估計(jì)公允價(jià)值 百分比 分配后的賬面金額
已轉(zhuǎn)移部分 90 900 000 90% 90 000 000
仍保留部分 10 100 000 10% 10 000 000
小計(jì) 101 000 000 100% 100 000 000
甲銀行該項(xiàng)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移形成的利得=90 900 000-90 000 000=900 000（元）
（3）甲銀行仍保留貸款部分的賬面價(jià)值為10 000 000元。
（4）甲銀行因繼續(xù)涉入而確認(rèn)資產(chǎn)的金額，按雙方協(xié)議約定的、因信用增級使甲銀行不能收到的現(xiàn)金流入值10 000 000元；另外，超額利差賬戶形成的資產(chǎn)400 000元本質(zhì)上也是繼續(xù)涉入形成的資產(chǎn)。
因繼續(xù)涉入而確認(rèn)負(fù)債的金額，按因信用增級使甲銀行不能收到的現(xiàn)金流入值10 000 000元和信用增級的公允價(jià)值總額650 000元，兩項(xiàng)合計(jì)為10 650 000元。
據(jù)此，甲銀行在金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移日應(yīng)作如下賬務(wù)處理：
借：存放 91 150 000
繼續(xù)涉入資產(chǎn)——次級權(quán)益 10 000 000
——超額賬戶 400 000
貸：貸款 90 000 000
繼續(xù)涉入負(fù)債 10 650 000
其他業(yè)務(wù)收入 900 000
金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移，是指企業(yè)（轉(zhuǎn)出方）將金融資產(chǎn)讓與或交付給該金融資產(chǎn)發(fā)行方以外的另一方（轉(zhuǎn)入方）。包括：
1、將收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的權(quán)利轉(zhuǎn)移給另一方；
2、將金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移給另一方，但保留收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的權(quán)利，并承擔(dān)將收取的現(xiàn)金流量支付給最終收款方的義務(wù)。例如：應(yīng)收票據(jù)的貼現(xiàn)
二、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的確認(rèn)和計(jì)量
（一）整體轉(zhuǎn)移和部分轉(zhuǎn)移的區(qū)分
部分轉(zhuǎn)移分為3種情況：
1、將金融資產(chǎn)所產(chǎn)生現(xiàn)金流量中特定、可辨認(rèn)部分轉(zhuǎn)移；
2、將金融資產(chǎn)所產(chǎn)生全部現(xiàn)金流量的一定比例轉(zhuǎn)移；
3、將金融資產(chǎn)中所產(chǎn)生現(xiàn)金流量中特定、可辨認(rèn)部分的一定比例轉(zhuǎn)移。
（二）符合終止確認(rèn)條件的情形
1、符合終止確認(rèn)條件的判斷
企業(yè)收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的合同權(quán)利終止的，應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。此外，企業(yè)已將金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給轉(zhuǎn)入方的，也應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。
下列情況應(yīng)終止確認(rèn)相關(guān)金融資產(chǎn)：
（1）企業(yè)以不附追索權(quán)方式出售金融資產(chǎn)；
（2）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂協(xié)議，在約定時(shí)按當(dāng)日該金融資產(chǎn)的公允價(jià)值回購；
（3）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂看跌期權(quán)合約，但從合約條款判斷，該看跌期權(quán)是一項(xiàng)重大價(jià)外期權(quán)。
2、符合終止確認(rèn)條件時(shí)的計(jì)量
因轉(zhuǎn)移收到的對價(jià)＋原直接計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動(dòng)累計(jì)利得（如果是損失，則為減項(xiàng)）－所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值＝金融資產(chǎn)整體轉(zhuǎn)移損益
計(jì)入營業(yè)外支出
（三）不符合終止確認(rèn)條件
金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移后，轉(zhuǎn)出方仍然保留了該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，則不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。應(yīng)當(dāng)繼續(xù)確認(rèn)所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)整體，并將收到的對價(jià)確認(rèn)為一項(xiàng)金融負(fù)債。該金融資產(chǎn)與確認(rèn)的金融負(fù)債不得相互抵消。
1、不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)相關(guān)金融資產(chǎn)：
（1）企業(yè)采用附追索權(quán)方式出售金融資產(chǎn)；
（2）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂協(xié)議，在約定期限結(jié)束時(shí)按固定價(jià)格將該金融資產(chǎn)回購，如采用買斷式回購、質(zhì)押式回購交易賣出債券等；
（3）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與買入方簽訂看跌期權(quán)合約（即買入方有權(quán)將該金融資產(chǎn)返售給企業(yè)），但從合約條款判斷，該看跌期權(quán)是一項(xiàng)重大價(jià)內(nèi)期權(quán)（即期權(quán)合約的條款設(shè)計(jì)，使得金融資產(chǎn)的買方很可能會(huì)到期行權(quán)）；
（4）企業(yè)（銀行）將信貸資產(chǎn)整體轉(zhuǎn)移，同時(shí)保證對金融資產(chǎn)買入方可能發(fā)生的信用損失進(jìn)行全額補(bǔ)償。
（5）企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)與轉(zhuǎn)入方達(dá)成一項(xiàng)總回報(bào)互換協(xié)議，該互換使市場風(fēng)險(xiǎn)又轉(zhuǎn)回給了金融資產(chǎn)出售方。
2、不符合終止確認(rèn)條件時(shí)的計(jì)量
作為一項(xiàng)貸款處理
（四）繼續(xù)涉入的情形
1、繼續(xù)涉入的判斷
企業(yè)既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的，應(yīng)當(dāng)分別下列情況處理：
（1）放棄了對該金融資產(chǎn)控制的，應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。
（2）未放棄對該金融資產(chǎn)控制的，應(yīng)當(dāng)按照其繼續(xù)涉入所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度確認(rèn)有關(guān)金融資產(chǎn)，并相應(yīng)確認(rèn)有關(guān)負(fù)債。
2、繼續(xù)涉入的計(jì)量
開設(shè)賬戶：繼續(xù)涉入資產(chǎn)、繼續(xù)涉入負(fù)債
兩者不能相互抵消
【例2—18】甲銀行持有一組住房抵押貸款，借款方可提前償付。20×7年1月1日，該組貸款的本金和攤余成本均為100 000 000元，票面利率和實(shí)際利率均為10%。經(jīng)批準(zhǔn)，甲銀行擬將該組貸款轉(zhuǎn)移給某信托機(jī)構(gòu)（以下簡稱受讓方）進(jìn)行證券化。有關(guān)資料如下：
20×7年1月1日，甲銀行與受讓方簽訂協(xié)議，將該組貸款轉(zhuǎn)移給受讓方，并辦理有關(guān)手續(xù)。甲銀行收到款項(xiàng)91 150 000元，同時(shí)保留以下權(quán)利：（1）收取本金10 000 000元以及這部分本金按10%的利率所計(jì)算確定利息的權(quán)利；（2）收取以90 000 000元為本金、以0.5%為利率所計(jì)算確定利息（超額利差賬戶）的權(quán)利。受讓人取得收取該組貸款本金中的90 000 000元以及這部分本金按9.5%的利率收取利息的權(quán)利。根據(jù)雙方簽訂的協(xié)議，如果該組貸款被提前償付，則償付金額按1:9的比例在甲銀行和受讓人之間進(jìn)行分配；但是，如果該組貸款發(fā)生違約，則違約金額從甲銀行擁有的10 000 000元貸款本金中扣除，直到扣完為止。
20×7年1月1日，該組貸款的公允價(jià)值為101 000 000元，0.5%的超額利差賬戶的公允價(jià)值為400 000元。
甲銀行的分析及會(huì)計(jì)處理如下：
（1）甲銀行轉(zhuǎn)移了該組貸款所有權(quán)相關(guān)的部分重大風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬（如重大提前償付風(fēng)險(xiǎn)），但由于設(shè)立了次級權(quán)益（即內(nèi)部信用增級），因而也保留了所有權(quán)相關(guān)的部分重大風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，并且能夠?qū)α舸娴脑摬糠謾?quán)益實(shí)施控制。根據(jù)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓準(zhǔn)則，甲銀行應(yīng)采用繼續(xù)涉入法對該金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移交易進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。
（2）甲銀行收到91 150 000元對價(jià)，由兩部分構(gòu)成：一部分是轉(zhuǎn)移的90%貸款及相關(guān)利息的對價(jià)，即90 900 000（即101 000 000×90%）元；另一部分是因?yàn)槭贡Ａ舻臋?quán)利次級化所取得的對價(jià)250 000元。此外，由于超額利差賬戶的公允價(jià)值為400 000元，從而甲銀行的該項(xiàng)金額資產(chǎn)轉(zhuǎn)移交易的信用增級相關(guān)的對價(jià)為650 000元。
假定甲銀行無法取得所轉(zhuǎn)移該組貸款的90%和10%部分各自的公允價(jià)值，則甲銀行所轉(zhuǎn)移該組貸款的90%部分形成的利得或損失計(jì)算如表2－7所示。
表2－7 金額單位：元 項(xiàng)目 估計(jì)公允價(jià)值 百分比 分配后的賬面金額
已轉(zhuǎn)移部分 90 900 000 90% 90 000 000
仍保留部分 10 100 000 10% 10 000 000
小計(jì) 101 000 000 100% 100 000 000
甲銀行該項(xiàng)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移形成的利得=90 900 000-90 000 000=900 000（元）
（3）甲銀行仍保留貸款部分的賬面價(jià)值為10 000 000元。
（4）甲銀行因繼續(xù)涉入而確認(rèn)資產(chǎn)的金額，按雙方協(xié)議約定的、因信用增級使甲銀行不能收到的現(xiàn)金流入值10 000 000元；另外，超額利差賬戶形成的資產(chǎn)400 000元本質(zhì)上也是繼續(xù)涉入形成的資產(chǎn)。
因繼續(xù)涉入而確認(rèn)負(fù)債的金額，按因信用增級使甲銀行不能收到的現(xiàn)金流入值10 000 000元和信用增級的公允價(jià)值總額650 000元，兩項(xiàng)合計(jì)為10 650 000元。
據(jù)此，甲銀行在金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移日應(yīng)作如下賬務(wù)處理：
借：存放 91 150 000
繼續(xù)涉入資產(chǎn)——次級權(quán)益 10 000 000
——超額賬戶 400 000
貸：貸款 90 000 000
繼續(xù)涉入負(fù)債 10 650 000
其他業(yè)務(wù)收入 900 000