其他貨幣政策工具
（四）其他貨幣政策工具
1、利率政策
中央銀行根據(jù)貨幣政策實(shí)施的需要，適時(shí)地對(duì)利率水平和利率結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，進(jìn)而影響社會(huì)資金供求狀況，實(shí)現(xiàn)貨幣政策的既定目標(biāo)。
2、直接信用控制
以行政命令或其他方式，直接對(duì)金融機(jī)構(gòu)尤其是商業(yè)銀行的信用活動(dòng)所進(jìn)行的
控制。其手段包括利率限、信用配額、流動(dòng)性比率和直接干預(yù)等。
3、間接信用指導(dǎo)
中央銀行通過(guò)道義勸告、窗口指導(dǎo)等辦法間接影響商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造。
【示例】
1．為擺脫經(jīng)濟(jì)蕭條，政府實(shí)施貨幣政策時(shí)應(yīng)該（）（2006年考題）
A．提高商業(yè)銀行的法定準(zhǔn)備金率B．中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)買(mǎi)進(jìn)政府債券
C．中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)賣(mài)出政府債券D．降低再貼現(xiàn)率E．提高再貼現(xiàn)率
【答案】BD
2、中央銀行的下列行為中，能夠?qū)е仑泿殴?yīng)量增加的是（）（2003年考題）
A．提高利率B．提高法定準(zhǔn)備率C．賣(mài)出有價(jià)證券D．降低再貼現(xiàn)率
【答案】D
3、中央銀行擴(kuò)大貨幣供給的政策選擇包括（）（2004年考題）
A.降低貼現(xiàn)率B.提高貼現(xiàn)率C.提高法定準(zhǔn)備金率D.降低法定準(zhǔn)備金率
E.公開(kāi)市場(chǎng)賣(mài)出國(guó)債
【答案】AD
4、下列經(jīng)濟(jì)政策工具中，屬于貨幣政策工具的有（）：（2008年考題）
A．稅收政策B．轉(zhuǎn)移支付政策C．公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)D．再貼現(xiàn)政策
E．法定準(zhǔn)備金率
【答案】CDE
5、當(dāng)經(jīng)濟(jì)過(guò)熱時(shí)，中央銀行賣(mài)出政府證券，這將導(dǎo)致（）。
A、貨幣供應(yīng)量減少B、貨幣供應(yīng)量增加
C、金融市場(chǎng)利率上升D、金融市場(chǎng)利率下降E、商品市場(chǎng)總供給增加
【答案】AC
6、資本市場(chǎng)交易的金融工具主要包括（）
A．商業(yè)票據(jù)B．短期公債C．公司債券D．中長(zhǎng)期公債E．股票
【答案】CDE
（三）金融風(fēng)險(xiǎn)管理體制
金融風(fēng)險(xiǎn)管理由其部分組成①衡量系統(tǒng)；②決策系統(tǒng)；③預(yù)警系統(tǒng)；④監(jiān)控系統(tǒng)；⑤補(bǔ)救系統(tǒng)；⑥評(píng)估系統(tǒng)；⑦輔助系統(tǒng)。
（四）金融風(fēng)險(xiǎn)管理的一般程序
（1）金融風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別和分析（2）金融風(fēng)險(xiǎn)管理策略的選擇和管理方案的設(shè)計(jì)
（3）金融風(fēng)險(xiǎn)管理方案的實(shí)施與監(jiān)控（4）金融風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估與總結(jié)。
三、金融風(fēng)險(xiǎn)管理
金融風(fēng)險(xiǎn)是指金融機(jī)構(gòu)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，由于決策失誤、客觀(guān)情況或其他原因使資金、財(cái)產(chǎn)、信譽(yù)遭受損失的可能性。
（一）宏觀(guān)金融風(fēng)險(xiǎn)管理
（1）主體：國(guó)際組織、政府或國(guó)家權(quán)力機(jī)構(gòu)。尤其是中央銀行。
（2）目標(biāo)：從整體上保持世界和各國(guó)金融環(huán)境的穩(wěn)定性。
（3）作用方面：
①保持金融市場(chǎng)的穩(wěn)定性，增強(qiáng)人們對(duì)金融體系的信心，從而降低金融風(fēng)險(xiǎn)；
②維護(hù)和促進(jìn)有序、高效的金融秩序，促進(jìn)各市場(chǎng)參與者合規(guī)、穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，保障各投資者的利益。
（4）手段：
①建立市場(chǎng)運(yùn)行的法規(guī)體系；②制定恰當(dāng)?shù)慕?jīng)濟(jì)政策；
③對(duì)市場(chǎng)進(jìn)行監(jiān)控和約束；④建立市場(chǎng)的保護(hù)機(jī)制。
（二）微觀(guān)金融風(fēng)險(xiǎn)管理
（1）主體：經(jīng)濟(jì)主體。
（2）目標(biāo)：
①風(fēng)險(xiǎn)管理控制目標(biāo)，將風(fēng)險(xiǎn)消除或控制在一定程度內(nèi)；
②損失控制目標(biāo)，將損失控制在一定范圍內(nèi)。
（3）手段：
①建立決策、執(zhí)行、監(jiān)督等相互制衡管理體制，做到權(quán)責(zé)明確，各負(fù)其責(zé)，相互制約，保證決策的科學(xué)性；
②制定內(nèi)部運(yùn)行制度，并嚴(yán)格執(zhí)行有關(guān)的制度，規(guī)范操作行為；
③采取保證約束措施，如簽訂合同等；
④運(yùn)用科學(xué)手段來(lái)縮小或轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)。
（四）其他貨幣政策工具
1、利率政策
中央銀行根據(jù)貨幣政策實(shí)施的需要，適時(shí)地對(duì)利率水平和利率結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，進(jìn)而影響社會(huì)資金供求狀況，實(shí)現(xiàn)貨幣政策的既定目標(biāo)。
2、直接信用控制
以行政命令或其他方式，直接對(duì)金融機(jī)構(gòu)尤其是商業(yè)銀行的信用活動(dòng)所進(jìn)行的
控制。其手段包括利率限、信用配額、流動(dòng)性比率和直接干預(yù)等。
3、間接信用指導(dǎo)
中央銀行通過(guò)道義勸告、窗口指導(dǎo)等辦法間接影響商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造。
【示例】
1．為擺脫經(jīng)濟(jì)蕭條，政府實(shí)施貨幣政策時(shí)應(yīng)該（）（2006年考題）
A．提高商業(yè)銀行的法定準(zhǔn)備金率B．中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)買(mǎi)進(jìn)政府債券
C．中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)賣(mài)出政府債券D．降低再貼現(xiàn)率E．提高再貼現(xiàn)率
【答案】BD
2、中央銀行的下列行為中，能夠?qū)е仑泿殴?yīng)量增加的是（）（2003年考題）
A．提高利率B．提高法定準(zhǔn)備率C．賣(mài)出有價(jià)證券D．降低再貼現(xiàn)率
【答案】D
3、中央銀行擴(kuò)大貨幣供給的政策選擇包括（）（2004年考題）
A.降低貼現(xiàn)率B.提高貼現(xiàn)率C.提高法定準(zhǔn)備金率D.降低法定準(zhǔn)備金率
E.公開(kāi)市場(chǎng)賣(mài)出國(guó)債
【答案】AD
4、下列經(jīng)濟(jì)政策工具中，屬于貨幣政策工具的有（）：（2008年考題）
A．稅收政策B．轉(zhuǎn)移支付政策C．公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)D．再貼現(xiàn)政策
E．法定準(zhǔn)備金率
【答案】CDE
5、當(dāng)經(jīng)濟(jì)過(guò)熱時(shí)，中央銀行賣(mài)出政府證券，這將導(dǎo)致（）。
A、貨幣供應(yīng)量減少B、貨幣供應(yīng)量增加
C、金融市場(chǎng)利率上升D、金融市場(chǎng)利率下降E、商品市場(chǎng)總供給增加
【答案】AC
6、資本市場(chǎng)交易的金融工具主要包括（）
A．商業(yè)票據(jù)B．短期公債C．公司債券D．中長(zhǎng)期公債E．股票
【答案】CDE
（三）金融風(fēng)險(xiǎn)管理體制
金融風(fēng)險(xiǎn)管理由其部分組成①衡量系統(tǒng)；②決策系統(tǒng)；③預(yù)警系統(tǒng)；④監(jiān)控系統(tǒng)；⑤補(bǔ)救系統(tǒng)；⑥評(píng)估系統(tǒng)；⑦輔助系統(tǒng)。
（四）金融風(fēng)險(xiǎn)管理的一般程序
（1）金融風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別和分析（2）金融風(fēng)險(xiǎn)管理策略的選擇和管理方案的設(shè)計(jì)
（3）金融風(fēng)險(xiǎn)管理方案的實(shí)施與監(jiān)控（4）金融風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估與總結(jié)。
三、金融風(fēng)險(xiǎn)管理
金融風(fēng)險(xiǎn)是指金融機(jī)構(gòu)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，由于決策失誤、客觀(guān)情況或其他原因使資金、財(cái)產(chǎn)、信譽(yù)遭受損失的可能性。
（一）宏觀(guān)金融風(fēng)險(xiǎn)管理
（1）主體：國(guó)際組織、政府或國(guó)家權(quán)力機(jī)構(gòu)。尤其是中央銀行。
（2）目標(biāo)：從整體上保持世界和各國(guó)金融環(huán)境的穩(wěn)定性。
（3）作用方面：
①保持金融市場(chǎng)的穩(wěn)定性，增強(qiáng)人們對(duì)金融體系的信心，從而降低金融風(fēng)險(xiǎn)；
②維護(hù)和促進(jìn)有序、高效的金融秩序，促進(jìn)各市場(chǎng)參與者合規(guī)、穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，保障各投資者的利益。
（4）手段：
①建立市場(chǎng)運(yùn)行的法規(guī)體系；②制定恰當(dāng)?shù)慕?jīng)濟(jì)政策；
③對(duì)市場(chǎng)進(jìn)行監(jiān)控和約束；④建立市場(chǎng)的保護(hù)機(jī)制。
（二）微觀(guān)金融風(fēng)險(xiǎn)管理
（1）主體：經(jīng)濟(jì)主體。
（2）目標(biāo)：
①風(fēng)險(xiǎn)管理控制目標(biāo)，將風(fēng)險(xiǎn)消除或控制在一定程度內(nèi)；
②損失控制目標(biāo)，將損失控制在一定范圍內(nèi)。
（3）手段：
①建立決策、執(zhí)行、監(jiān)督等相互制衡管理體制，做到權(quán)責(zé)明確，各負(fù)其責(zé)，相互制約，保證決策的科學(xué)性；
②制定內(nèi)部運(yùn)行制度，并嚴(yán)格執(zhí)行有關(guān)的制度，規(guī)范操作行為；
③采取保證約束措施，如簽訂合同等；
④運(yùn)用科學(xué)手段來(lái)縮小或轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)。