為廣大考生整理了2013年銀行從業(yè)資格考試《個(gè)人理財(cái)》第三章沖刺知識(shí)點(diǎn)，供廣大考生參考：
金融市場(chǎng)的功能和結(jié)構(gòu)
一、金融市場(chǎng)的概念、功能和構(gòu)成要素
（一）金融市場(chǎng)概念
金融市場(chǎng)是指以金融資產(chǎn)為交易對(duì)象而形成的供求關(guān)系及其交易機(jī)制的總和。
（1）它是金融資產(chǎn)進(jìn)行交易的有形和無(wú)形的“場(chǎng)所”。
（2）它反映了金融資產(chǎn)供應(yīng)者和需求者之間的供求關(guān)系。
（3）它包含了金融資產(chǎn)的交易機(jī)制，其中最主要的是價(jià)格（包括利率、匯率及各種證券的價(jià)格）機(jī)制。
（二）金融市場(chǎng)的特點(diǎn)
（1）市場(chǎng)商品的特殊性。金融市場(chǎng)交易的對(duì)象是貨幣和資金以及其他金融工具。
（2）市場(chǎng)交易價(jià)格的一致性。金融市場(chǎng)中的貨幣資金價(jià)格是對(duì)利潤(rùn)的分割。
（3）市場(chǎng)交易活動(dòng)的集中性。金融工具的交易是通過(guò)一些專業(yè)機(jī)構(gòu)組織實(shí)現(xiàn)的。
（4）交易主體角色的可變性。一般來(lái)講，企業(yè)是資金的需求者，家庭是資金的供應(yīng)者，但它們的交易主體角色有時(shí)會(huì)互換。
（三）金融市場(chǎng)的主要功能
金融市場(chǎng)的功能可以從微觀和宏觀兩個(gè)方面來(lái)考察。
1.微觀經(jīng)濟(jì)功能
（1）集聚功能。金融市場(chǎng)有引導(dǎo)眾多分散的小額資金匯聚成投人社會(huì)再生產(chǎn)資金的集合功能。
（2）財(cái)富功能。金融工具為投資者提供了儲(chǔ)存財(cái)富、保有資產(chǎn)和財(cái)富增值的途徑，金融市場(chǎng)的流動(dòng)性和產(chǎn)品的多樣性維系了市場(chǎng)的財(cái)富效應(yīng)。
（3）避險(xiǎn)功能。金融市場(chǎng)為市場(chǎng)參與者提供了防范資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)和收入風(fēng)險(xiǎn)的手段。有兩種實(shí)現(xiàn)方式：一是保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)出售保險(xiǎn)單；二是金融市場(chǎng)提供套期保值、組合投資的條件和機(jī)會(huì)。
（4）交易功能。借助金融市場(chǎng)的交易組織、交易規(guī)則和管理制度，金融工具比較便利地實(shí)現(xiàn)交易。
2.宏觀經(jīng)濟(jì)功能
（1）資源配置功能。金融市場(chǎng)通過(guò)將資源從利用效率低的部門(mén)轉(zhuǎn)移到利用效率高的部門(mén)，實(shí)現(xiàn)稀缺資源的合理配置和有效利用。
（2）調(diào)節(jié)功能。金融市場(chǎng)通過(guò)其特有的資本集聚功能和引導(dǎo)資本合理配置的機(jī)制，首先對(duì)微觀經(jīng)濟(jì)部門(mén)產(chǎn)生影響，進(jìn)而自發(fā)調(diào)節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。
（3）反映功能。金融市場(chǎng)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)景氣度指標(biāo)的重要信號(hào)系統(tǒng)。
（四）金融市場(chǎng)的構(gòu)成要素
金融市場(chǎng)的構(gòu)成要素包括主體、客體和中介。
1.金融市場(chǎng)的主體
參與金融市場(chǎng)交易的當(dāng)事人是金融市場(chǎng)的主體，包括企業(yè)、政府及政府機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)、居民個(gè)人。
（1）企業(yè)。企業(yè)既是金融市場(chǎng)的資金供給者，又是資金的需求者，它們是金融市場(chǎng)運(yùn)行的基礎(chǔ)。
（2）政府及政府機(jī)構(gòu)。通常，各國(guó)的中央政府與地方政府都是資金的需求者，他們主要通過(guò)財(cái)政部代理發(fā)行的地方政府債券來(lái)籌集資金，用于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，彌補(bǔ)財(cái)政預(yù)算赤字等。
（3）金融機(jī)構(gòu)。金融機(jī)構(gòu)包括銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)和非銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)。在我國(guó)金融市場(chǎng)上，三大政策性銀行、金融信托機(jī)構(gòu)及財(cái)務(wù)公司等，也歸人金融機(jī)構(gòu)之列，是金融市場(chǎng)的主體之一。
銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)是指通過(guò)吸收各種存款而獲得可利用資金，并將之貸給需要資金的各經(jīng)濟(jì)主體及投資于證券等以獲取收益的金融機(jī)構(gòu)。它們是金融市場(chǎng)的重要中介，也是套期保值和套利的重要主體。一般包括：商業(yè)銀行、儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)和信用合作社。
非銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)是指通過(guò)發(fā)行證券或以契約性的方式聚集社會(huì)閑散資金的金融機(jī)構(gòu)，主要有：保險(xiǎn)公司、養(yǎng)老基金、投資銀行和投資基金。
（4）中央銀行。中央銀行既是金融市場(chǎng)的行為主體，又是金融市場(chǎng)上的監(jiān)管者。首先，作為銀行的銀行，它充當(dāng)最后的貸款人角色，從而成為金融市場(chǎng)資金的提供者。其次，中央銀行為了執(zhí)行貨幣政策，調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量，通常采取在金融市場(chǎng)上買賣證券的做法，進(jìn)行公開(kāi)市場(chǎng)操作。
（5）居民個(gè)人。在金融市場(chǎng)上，居民是的資金供給者。人們將手中的閑置資金投入金融市場(chǎng)，實(shí)現(xiàn)資金的保值和增值；有時(shí)，居民個(gè)人也有資金需求，但數(shù)量一般較小，常常是用于耐用消費(fèi)品的購(gòu)買及住房消費(fèi)等。
2.金融市場(chǎng)的客體
金融市場(chǎng)的客體是金融市場(chǎng)的交易對(duì)象，即金融工具。包括同業(yè)拆借、票據(jù)、債券、股票、外匯和金融衍生品等。
3.金融市場(chǎng)的中介
金融市場(chǎng)的中介大體可分為交易中介和服務(wù)中介。
（1）交易中介。交易中介通過(guò)市場(chǎng)為買賣雙方成交撮合，并從中收取傭金。包括銀行、證券承銷商、證券交易經(jīng)紀(jì)人、證券交易所和證券結(jié)算公司。
（2）服務(wù)中介。服務(wù)中介是為市場(chǎng)參與者提供咨詢顧問(wèn)服務(wù)的中介機(jī)構(gòu)，如會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、投資顧問(wèn)咨詢公司和證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)等。