第五章 金融企業(yè)的資本與負(fù)債業(yè)務(wù)
本章教材結(jié)構(gòu)及大綱要求：
資本的概念——了解
實(shí)收資本、注冊資本含義及其不同來源——熟悉
金融企業(yè)的資本 一般構(gòu)成及其職能——掌握
巴塞爾有關(guān)協(xié)議的產(chǎn)生、演變的背景和過程——了解
有關(guān)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)、風(fēng)險(xiǎn)換算系數(shù)和資本最低限水平——熟悉
資本充足率、資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)、核心資本、附屬資本——掌握
金融企業(yè)籌集資本的形式、不同途徑以及各自的利弊——熟悉
目前我國商業(yè)銀行提高資本充足率的有效途徑——掌握
存款在金融業(yè)務(wù)中的地位和作用——熟悉
存款的概念及不同種類——掌握
金融企業(yè)的存款負(fù)債 存款管理的有關(guān)原則、制度和業(yè)務(wù)管理的具體規(guī)定——熟悉
金融企業(yè)存款成本的概念——了解
存款成本的內(nèi)涵、計(jì)算和成本管理的方法——掌握
影響存款總量和單個(gè)企業(yè)存款量增減的因素——了解
借入負(fù)債的概念——了解
借入負(fù)債的意義和作用——熟悉
金融企業(yè)的借入負(fù)債金融企業(yè)向央行融通資金、同業(yè)借款、回購協(xié)議及發(fā)行金融債的概念、種類、特點(diǎn)、作用和用途、對象、范圍——掌握
金融企業(yè)從國際金融市場借款及特點(diǎn)——了解
金融企業(yè)可以占用的短期資金來源的構(gòu)成——了解
第一節(jié) 金融企業(yè)的資本
一、資本的概念與職能
(一)資本的概念
金融企業(yè)的資本是指金融企業(yè)的投資人以現(xiàn)金或?qū)嵨锿度氲目晒┢溟L期使用的經(jīng)營資金和以后保留在金融企業(yè)的收益。資本具有鋪底性質(zhì)，是金融企業(yè)最可靠、最穩(wěn)定的資金來源，是金融企業(yè)抵御各類風(fēng)險(xiǎn)的最后屏障。
金融企業(yè)資本與一般工商企業(yè)資本的不同
(1)金融企業(yè)除了產(chǎn)權(quán)資本外，還可擁有一定比例的非產(chǎn)權(quán)資本——債務(wù)資本。
(2)金融企業(yè)的資本總額占資產(chǎn)總額的比例較低。要求一般在10%左右。資產(chǎn)擴(kuò)張主要通過增加負(fù)債來實(shí)現(xiàn)。高風(fēng)險(xiǎn)。
最低資本：按照法律規(guī)定建立金融企業(yè)要求達(dá)到的最低資本額。我國法律規(guī)定，設(shè)立全國性商業(yè)銀行的注冊資本最低限額為10億元人民幣;城市商業(yè)銀行注冊資本最低限額為1億元人民幣;農(nóng)村商業(yè)銀行的注冊資本最低限額為5000萬元人民幣。資本充足率不得低于8%。
注冊資本：金融企業(yè)設(shè)立時(shí)，其章程中注明向政府主管機(jī)關(guān)登記注冊的資金。注冊資本要大于或等于最低資本
發(fā)行資本：金融企業(yè)籌集資本的預(yù)定總額，即設(shè)立金融企業(yè)需投資人投入的現(xiàn)金或?qū)嵨铩?BR> 發(fā)行資本不能超過注冊資本
實(shí)收資本：投資人實(shí)際投入的預(yù)付資金。我國規(guī)定，注冊資本應(yīng)該等于實(shí)收資本。
(二)資本的職能
(1)營業(yè)職能
(2)保護(hù)職能。彌補(bǔ)金融企業(yè)的經(jīng)營虧損。
(3)管理職能
二、巴塞爾協(xié)議對銀行業(yè)資本的原則要求
(一)巴塞爾協(xié)議及其產(chǎn)生的背景
巴塞爾協(xié)議是指“巴塞爾銀行業(yè)務(wù)條例和監(jiān)管委員會(huì)統(tǒng)一國際銀行資本計(jì)算和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議”這是由國際清算銀行成員國，包括美國、英國、法國、德國、意大利、日本、荷蘭、比利時(shí)、瑞典、瑞士十國集團(tuán)和盧森堡、加拿大等12國的中央銀行于1988年7月在瑞士的巴塞爾所達(dá)成的協(xié)議。
巴塞爾協(xié)議產(chǎn)生的歷史背景：
國際范圍內(nèi)商業(yè)銀行資本管理和業(yè)務(wù)經(jīng)營都十分混亂
上世紀(jì)80年代初的國際債務(wù)危機(jī)
金融的國際化
上世紀(jì)80年代以來大規(guī)模的金融創(chuàng)新
(二)巴塞爾協(xié)議的目的及主要內(nèi)容
(1) 巴塞爾協(xié)議的目的。巴塞爾協(xié)議制定的目的是：通過制定商業(yè)銀行資本和風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)間的比例關(guān)系，確定統(tǒng)一的計(jì)算方法和標(biāo)準(zhǔn)，達(dá)到加強(qiáng)國際銀行體系健康、穩(wěn)定發(fā)展的目標(biāo)，同時(shí)通過確立公平的資本充足率標(biāo)準(zhǔn)，消除國際銀行間存在的不平等競爭。
(2)《巴塞爾協(xié)議》的內(nèi)容。巴塞爾協(xié)議共分四大部分、即資本的構(gòu)成、資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重、資本標(biāo)準(zhǔn)比率的目標(biāo)、過渡時(shí)期及實(shí)施安排。
①巴塞爾協(xié)議明確將資本分為兩類，其一是核心資本，又稱為一級資本。其二是附屬資本又稱二級資本、補(bǔ)充資本或輔助資本。
核心資本：實(shí)收資本(普通股、非累積優(yōu)先股)和公開儲(chǔ)備(未分配利潤、盈余公積、資本公積)
附屬資本：普通準(zhǔn)備金(呆賬準(zhǔn)備金、投資風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金)和長期次級債務(wù)(發(fā)行的長期金融債券)等
②巴塞爾協(xié)議確定了風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制，即根據(jù)不同資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)程度確定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，計(jì)算加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額：一是確定資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù).即將不同類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)確定為五個(gè)檔次：分別為0%、10%、20%、50%和100%。二是確定資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)：0%、20%、50%和100%
③巴塞爾協(xié)議還規(guī)定到1992年底過渡時(shí)期結(jié)束后，商業(yè)銀行的資本充足率(資本凈額/加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額)最低標(biāo)準(zhǔn)要達(dá)到8%，其計(jì)算公式為：
資本充足率=資本/風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)
=(核心資本+附屬資本)/∑(資產(chǎn)×風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù))
其中核心資本與全部風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)比率不得低于4%，附屬資本不能超過核心資本的100%。
(三)巴塞爾協(xié)議的修正和補(bǔ)充
新資本協(xié)議對原巴塞爾協(xié)議作了四方面的修改：其一，在防范風(fēng)險(xiǎn)上除了保持對資本金的要求外，還提出了加強(qiáng)監(jiān)管*的監(jiān)督檢查和市場約束(三大支柱);其二，將信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等主要風(fēng)險(xiǎn)都涵蓋在考核之中，從而對資本充足率提出了更高要求;其三，對信用風(fēng)險(xiǎn)的衡量及風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算方法、權(quán)重設(shè)計(jì)的原則做了重大修改;其四，鼓勵(lì)銀行采用規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)手段。
新資本協(xié)議在原巴塞爾協(xié)議的基礎(chǔ)上，提出了以下標(biāo)準(zhǔn)：(1)至少維持金融體系目前的資本總體水平，繼續(xù)促進(jìn)金融體系的安全性、穩(wěn)健性;(2)繼續(xù)促進(jìn)公平競爭，提供更全面的處理風(fēng)險(xiǎn)的方案;(3)使處理資本充足率的各種方法能敏感地反映銀行頭寸和業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)程度;(4)在著重監(jiān)管國際商業(yè)銀行的同時(shí)監(jiān)管復(fù)雜程序各異的銀行。
(四)巴塞爾有關(guān)協(xié)議的影響
三、我國金融企業(yè)資本的構(gòu)成與籌集
(一)資本的構(gòu)成
按照巴塞爾協(xié)議的規(guī)定，金融企業(yè)的資本分為核心資本和附屬資本。
核心資本是自有資本，是金融企業(yè)可以永久使用和支配的白有資金，其構(gòu)成如下：
(1)實(shí)收資本。國家資本、法人資本、個(gè)人資本、外商資本
(2)資本公積。
(3)盈余公積。法定盈余公積、任意盈余公積、法定公益金
(4)未分配利潤。金融企業(yè)以前年度實(shí)現(xiàn)的、但未分配的利潤，又稱留成收益。
(5)少數(shù)股權(quán)。指子公司的凈經(jīng)營成果和凈資產(chǎn)中不以任何直接、間接方式歸屬于母公司的部分。
附屬資本的構(gòu)成主要是：
(1)重估儲(chǔ)備：固定資產(chǎn)重估增值
(2)一般準(zhǔn)備：用于彌補(bǔ)尚未識別的可能性損失。有貸款呆賬準(zhǔn)備金、壞賬準(zhǔn)備金、投資風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金等。
(3)優(yōu)先股：金融企業(yè)發(fā)行的、給予投資者收益分配、剩余資產(chǎn)分配等方面優(yōu)先權(quán)利的股票。
(4)可轉(zhuǎn)換債券：金融企業(yè)依照法定程序發(fā)行的、在一定時(shí)期內(nèi)依據(jù)約定條件可以轉(zhuǎn)換成金融企業(yè)普通股的債券。
(二)影響資本需要量的因素
(l)經(jīng)濟(jì)環(huán)境因素。
(2)信譽(yù)因素。
(3)經(jīng)營因素。
(4)法律制度因素。
(三)籌集資本的途徑、方式及其比較
(1)內(nèi)部籌集資本。
優(yōu)點(diǎn)：
第一，不必依靠市場
第二，不會(huì)削弱股東控制權(quán)
第三，股東免繳個(gè)人稅等
內(nèi)部籌集資本是金融企業(yè)充實(shí)資本最便捷、最廉價(jià)的方式。
缺點(diǎn)：第一，受盈利能力限制
第二，收益留成方式受成本的制約——分紅政策的制定
(2)外部籌集資本。
方式：普通股、優(yōu)先股、資本性債券
普通股優(yōu)點(diǎn)：
第一，無固定股息負(fù)擔(dān)
第二，無固定的償還期
第三，籌資相對容易、規(guī)模大、提升金融企業(yè)自身信譽(yù)。
優(yōu)先股優(yōu)點(diǎn)：第一，可增加資本，又不分散原股東的控制權(quán);第二，不承擔(dān)固定的債務(wù)負(fù)擔(dān);第三，使普通股股東獲得杠桿效益;第四，破產(chǎn)時(shí)，財(cái)產(chǎn)不夠可不用歸還優(yōu)先股。
資本性債券方式的優(yōu)點(diǎn)：
第一，不分散原有股東控制權(quán)
第二，發(fā)行手續(xù)相對簡便
第三，發(fā)行費(fèi)用低
第四，債務(wù)利息固定，可稅前低扣
我國金融企業(yè)外部籌集常用的方式：國家財(cái)政撥款，發(fā)行長期資本債券。
習(xí)題：
金融企業(yè)的資本是指金融企業(yè)的投資人以現(xiàn)金或?qū)嵨锿度氲目晒┢溟L期使用的經(jīng)營資金和以后保留在金融企業(yè)的(D )。
A.資金B(yǎng).利息C.成本D.收益
(2005年真題)無論是國家資本、法人資本、個(gè)人資本或外資資本，凡投入金融機(jī)構(gòu)永久使用和支配的，都形成其(C)。
A.資本公積
B.資本盈余
C.實(shí)收資本
D.應(yīng)收資本
按照我國商業(yè)銀行法規(guī)定，金融企業(yè)注冊資本(B)實(shí)收資本。
A.應(yīng)大于B.應(yīng)等于C.應(yīng)小于D.不相關(guān)于
金融企業(yè)的未分配利潤屬于(B)
A.一級資本B.核心資本C.產(chǎn)權(quán)資本 D.附屬資本
(2006年真題)我國金融機(jī)構(gòu)附屬資本的構(gòu)成主要有(ACDE)。
A.重估儲(chǔ)備
B.盈余公積
C.可轉(zhuǎn)換債券
D.一般準(zhǔn)備
E.優(yōu)先股
(2005年真題)按照我國的規(guī)定，要求金融機(jī)構(gòu)的注冊資本應(yīng)當(dāng)是(A)。
A. 實(shí)收資本
B.附屬資本
C.債務(wù)資本
D.國有資本
下列指標(biāo)中，對(C)的監(jiān)管可以控制金融企業(yè)的規(guī)模擴(kuò)張。
A.流動(dòng)比率B.速動(dòng)比率C.資本充足率D.資本利潤率
(2005年真題)某商業(yè)銀行的核心資本為300億元，附屬資本為40億，擁有三類資產(chǎn)分別為6000億元、5000億元、2000億元，與其對應(yīng)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)分別為10%、20%、100%，其資本充足率為(B)。
A.8.4%
B.9.4%
C.10.5%
D.7.4%
(300+40)/(6000*10%+5000*20%+2000*100%)=9.4%
(2005年真題)制定《巴塞爾協(xié)議》的目的在于使國際銀行業(yè)(ACD )。
A.統(tǒng)一資本的計(jì)算方法與標(biāo)準(zhǔn)
B.盈利能力更強(qiáng)
C.更為穩(wěn)健地經(jīng)營
D.平等競爭
E.實(shí)現(xiàn)銀行分業(yè)經(jīng)營
金融企業(yè)從外部籌集資本可通過(BCD)渠道實(shí)現(xiàn)。
A.貸款
B.發(fā)行普通股
C.發(fā)行優(yōu)先股
D.發(fā)行資本債券
E.同業(yè)拆借
本章教材結(jié)構(gòu)及大綱要求：
資本的概念——了解
實(shí)收資本、注冊資本含義及其不同來源——熟悉
金融企業(yè)的資本 一般構(gòu)成及其職能——掌握
巴塞爾有關(guān)協(xié)議的產(chǎn)生、演變的背景和過程——了解
有關(guān)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)、風(fēng)險(xiǎn)換算系數(shù)和資本最低限水平——熟悉
資本充足率、資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)、核心資本、附屬資本——掌握
金融企業(yè)籌集資本的形式、不同途徑以及各自的利弊——熟悉
目前我國商業(yè)銀行提高資本充足率的有效途徑——掌握
存款在金融業(yè)務(wù)中的地位和作用——熟悉
存款的概念及不同種類——掌握
金融企業(yè)的存款負(fù)債 存款管理的有關(guān)原則、制度和業(yè)務(wù)管理的具體規(guī)定——熟悉
金融企業(yè)存款成本的概念——了解
存款成本的內(nèi)涵、計(jì)算和成本管理的方法——掌握
影響存款總量和單個(gè)企業(yè)存款量增減的因素——了解
借入負(fù)債的概念——了解
借入負(fù)債的意義和作用——熟悉
金融企業(yè)的借入負(fù)債金融企業(yè)向央行融通資金、同業(yè)借款、回購協(xié)議及發(fā)行金融債的概念、種類、特點(diǎn)、作用和用途、對象、范圍——掌握
金融企業(yè)從國際金融市場借款及特點(diǎn)——了解
金融企業(yè)可以占用的短期資金來源的構(gòu)成——了解
第一節(jié) 金融企業(yè)的資本
一、資本的概念與職能
(一)資本的概念
金融企業(yè)的資本是指金融企業(yè)的投資人以現(xiàn)金或?qū)嵨锿度氲目晒┢溟L期使用的經(jīng)營資金和以后保留在金融企業(yè)的收益。資本具有鋪底性質(zhì)，是金融企業(yè)最可靠、最穩(wěn)定的資金來源，是金融企業(yè)抵御各類風(fēng)險(xiǎn)的最后屏障。
金融企業(yè)資本與一般工商企業(yè)資本的不同
(1)金融企業(yè)除了產(chǎn)權(quán)資本外，還可擁有一定比例的非產(chǎn)權(quán)資本——債務(wù)資本。
(2)金融企業(yè)的資本總額占資產(chǎn)總額的比例較低。要求一般在10%左右。資產(chǎn)擴(kuò)張主要通過增加負(fù)債來實(shí)現(xiàn)。高風(fēng)險(xiǎn)。
最低資本：按照法律規(guī)定建立金融企業(yè)要求達(dá)到的最低資本額。我國法律規(guī)定，設(shè)立全國性商業(yè)銀行的注冊資本最低限額為10億元人民幣;城市商業(yè)銀行注冊資本最低限額為1億元人民幣;農(nóng)村商業(yè)銀行的注冊資本最低限額為5000萬元人民幣。資本充足率不得低于8%。
注冊資本：金融企業(yè)設(shè)立時(shí)，其章程中注明向政府主管機(jī)關(guān)登記注冊的資金。注冊資本要大于或等于最低資本
發(fā)行資本：金融企業(yè)籌集資本的預(yù)定總額，即設(shè)立金融企業(yè)需投資人投入的現(xiàn)金或?qū)嵨铩?BR> 發(fā)行資本不能超過注冊資本
實(shí)收資本：投資人實(shí)際投入的預(yù)付資金。我國規(guī)定，注冊資本應(yīng)該等于實(shí)收資本。
(二)資本的職能
(1)營業(yè)職能
(2)保護(hù)職能。彌補(bǔ)金融企業(yè)的經(jīng)營虧損。
(3)管理職能
二、巴塞爾協(xié)議對銀行業(yè)資本的原則要求
(一)巴塞爾協(xié)議及其產(chǎn)生的背景
巴塞爾協(xié)議是指“巴塞爾銀行業(yè)務(wù)條例和監(jiān)管委員會(huì)統(tǒng)一國際銀行資本計(jì)算和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議”這是由國際清算銀行成員國，包括美國、英國、法國、德國、意大利、日本、荷蘭、比利時(shí)、瑞典、瑞士十國集團(tuán)和盧森堡、加拿大等12國的中央銀行于1988年7月在瑞士的巴塞爾所達(dá)成的協(xié)議。
巴塞爾協(xié)議產(chǎn)生的歷史背景：
國際范圍內(nèi)商業(yè)銀行資本管理和業(yè)務(wù)經(jīng)營都十分混亂
上世紀(jì)80年代初的國際債務(wù)危機(jī)
金融的國際化
上世紀(jì)80年代以來大規(guī)模的金融創(chuàng)新
(二)巴塞爾協(xié)議的目的及主要內(nèi)容
(1) 巴塞爾協(xié)議的目的。巴塞爾協(xié)議制定的目的是：通過制定商業(yè)銀行資本和風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)間的比例關(guān)系，確定統(tǒng)一的計(jì)算方法和標(biāo)準(zhǔn)，達(dá)到加強(qiáng)國際銀行體系健康、穩(wěn)定發(fā)展的目標(biāo)，同時(shí)通過確立公平的資本充足率標(biāo)準(zhǔn)，消除國際銀行間存在的不平等競爭。
(2)《巴塞爾協(xié)議》的內(nèi)容。巴塞爾協(xié)議共分四大部分、即資本的構(gòu)成、資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重、資本標(biāo)準(zhǔn)比率的目標(biāo)、過渡時(shí)期及實(shí)施安排。
①巴塞爾協(xié)議明確將資本分為兩類，其一是核心資本，又稱為一級資本。其二是附屬資本又稱二級資本、補(bǔ)充資本或輔助資本。
核心資本：實(shí)收資本(普通股、非累積優(yōu)先股)和公開儲(chǔ)備(未分配利潤、盈余公積、資本公積)
附屬資本：普通準(zhǔn)備金(呆賬準(zhǔn)備金、投資風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金)和長期次級債務(wù)(發(fā)行的長期金融債券)等
②巴塞爾協(xié)議確定了風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制，即根據(jù)不同資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)程度確定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，計(jì)算加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額：一是確定資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù).即將不同類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)確定為五個(gè)檔次：分別為0%、10%、20%、50%和100%。二是確定資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)：0%、20%、50%和100%
③巴塞爾協(xié)議還規(guī)定到1992年底過渡時(shí)期結(jié)束后，商業(yè)銀行的資本充足率(資本凈額/加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額)最低標(biāo)準(zhǔn)要達(dá)到8%，其計(jì)算公式為：
資本充足率=資本/風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)
=(核心資本+附屬資本)/∑(資產(chǎn)×風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù))
其中核心資本與全部風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)比率不得低于4%，附屬資本不能超過核心資本的100%。
(三)巴塞爾協(xié)議的修正和補(bǔ)充
新資本協(xié)議對原巴塞爾協(xié)議作了四方面的修改：其一，在防范風(fēng)險(xiǎn)上除了保持對資本金的要求外，還提出了加強(qiáng)監(jiān)管*的監(jiān)督檢查和市場約束(三大支柱);其二，將信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等主要風(fēng)險(xiǎn)都涵蓋在考核之中，從而對資本充足率提出了更高要求;其三，對信用風(fēng)險(xiǎn)的衡量及風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算方法、權(quán)重設(shè)計(jì)的原則做了重大修改;其四，鼓勵(lì)銀行采用規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)手段。
新資本協(xié)議在原巴塞爾協(xié)議的基礎(chǔ)上，提出了以下標(biāo)準(zhǔn)：(1)至少維持金融體系目前的資本總體水平，繼續(xù)促進(jìn)金融體系的安全性、穩(wěn)健性;(2)繼續(xù)促進(jìn)公平競爭，提供更全面的處理風(fēng)險(xiǎn)的方案;(3)使處理資本充足率的各種方法能敏感地反映銀行頭寸和業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)程度;(4)在著重監(jiān)管國際商業(yè)銀行的同時(shí)監(jiān)管復(fù)雜程序各異的銀行。
(四)巴塞爾有關(guān)協(xié)議的影響
三、我國金融企業(yè)資本的構(gòu)成與籌集
(一)資本的構(gòu)成
按照巴塞爾協(xié)議的規(guī)定，金融企業(yè)的資本分為核心資本和附屬資本。
核心資本是自有資本，是金融企業(yè)可以永久使用和支配的白有資金，其構(gòu)成如下：
(1)實(shí)收資本。國家資本、法人資本、個(gè)人資本、外商資本
(2)資本公積。
(3)盈余公積。法定盈余公積、任意盈余公積、法定公益金
(4)未分配利潤。金融企業(yè)以前年度實(shí)現(xiàn)的、但未分配的利潤，又稱留成收益。
(5)少數(shù)股權(quán)。指子公司的凈經(jīng)營成果和凈資產(chǎn)中不以任何直接、間接方式歸屬于母公司的部分。
附屬資本的構(gòu)成主要是：
(1)重估儲(chǔ)備：固定資產(chǎn)重估增值
(2)一般準(zhǔn)備：用于彌補(bǔ)尚未識別的可能性損失。有貸款呆賬準(zhǔn)備金、壞賬準(zhǔn)備金、投資風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金等。
(3)優(yōu)先股：金融企業(yè)發(fā)行的、給予投資者收益分配、剩余資產(chǎn)分配等方面優(yōu)先權(quán)利的股票。
(4)可轉(zhuǎn)換債券：金融企業(yè)依照法定程序發(fā)行的、在一定時(shí)期內(nèi)依據(jù)約定條件可以轉(zhuǎn)換成金融企業(yè)普通股的債券。
(二)影響資本需要量的因素
(l)經(jīng)濟(jì)環(huán)境因素。
(2)信譽(yù)因素。
(3)經(jīng)營因素。
(4)法律制度因素。
(三)籌集資本的途徑、方式及其比較
(1)內(nèi)部籌集資本。
優(yōu)點(diǎn)：
第一，不必依靠市場
第二，不會(huì)削弱股東控制權(quán)
第三，股東免繳個(gè)人稅等
內(nèi)部籌集資本是金融企業(yè)充實(shí)資本最便捷、最廉價(jià)的方式。
缺點(diǎn)：第一，受盈利能力限制
第二，收益留成方式受成本的制約——分紅政策的制定
(2)外部籌集資本。
方式：普通股、優(yōu)先股、資本性債券
普通股優(yōu)點(diǎn)：
第一，無固定股息負(fù)擔(dān)
第二，無固定的償還期
第三，籌資相對容易、規(guī)模大、提升金融企業(yè)自身信譽(yù)。
優(yōu)先股優(yōu)點(diǎn)：第一，可增加資本，又不分散原股東的控制權(quán);第二，不承擔(dān)固定的債務(wù)負(fù)擔(dān);第三，使普通股股東獲得杠桿效益;第四，破產(chǎn)時(shí)，財(cái)產(chǎn)不夠可不用歸還優(yōu)先股。
資本性債券方式的優(yōu)點(diǎn)：
第一，不分散原有股東控制權(quán)
第二，發(fā)行手續(xù)相對簡便
第三，發(fā)行費(fèi)用低
第四，債務(wù)利息固定，可稅前低扣
我國金融企業(yè)外部籌集常用的方式：國家財(cái)政撥款，發(fā)行長期資本債券。
習(xí)題：
金融企業(yè)的資本是指金融企業(yè)的投資人以現(xiàn)金或?qū)嵨锿度氲目晒┢溟L期使用的經(jīng)營資金和以后保留在金融企業(yè)的(D )。
A.資金B(yǎng).利息C.成本D.收益
(2005年真題)無論是國家資本、法人資本、個(gè)人資本或外資資本，凡投入金融機(jī)構(gòu)永久使用和支配的，都形成其(C)。
A.資本公積
B.資本盈余
C.實(shí)收資本
D.應(yīng)收資本
按照我國商業(yè)銀行法規(guī)定，金融企業(yè)注冊資本(B)實(shí)收資本。
A.應(yīng)大于B.應(yīng)等于C.應(yīng)小于D.不相關(guān)于
金融企業(yè)的未分配利潤屬于(B)
A.一級資本B.核心資本C.產(chǎn)權(quán)資本 D.附屬資本
(2006年真題)我國金融機(jī)構(gòu)附屬資本的構(gòu)成主要有(ACDE)。
A.重估儲(chǔ)備
B.盈余公積
C.可轉(zhuǎn)換債券
D.一般準(zhǔn)備
E.優(yōu)先股
(2005年真題)按照我國的規(guī)定，要求金融機(jī)構(gòu)的注冊資本應(yīng)當(dāng)是(A)。
A. 實(shí)收資本
B.附屬資本
C.債務(wù)資本
D.國有資本
下列指標(biāo)中，對(C)的監(jiān)管可以控制金融企業(yè)的規(guī)模擴(kuò)張。
A.流動(dòng)比率B.速動(dòng)比率C.資本充足率D.資本利潤率
(2005年真題)某商業(yè)銀行的核心資本為300億元，附屬資本為40億，擁有三類資產(chǎn)分別為6000億元、5000億元、2000億元，與其對應(yīng)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)分別為10%、20%、100%，其資本充足率為(B)。
A.8.4%
B.9.4%
C.10.5%
D.7.4%
(300+40)/(6000*10%+5000*20%+2000*100%)=9.4%
(2005年真題)制定《巴塞爾協(xié)議》的目的在于使國際銀行業(yè)(ACD )。
A.統(tǒng)一資本的計(jì)算方法與標(biāo)準(zhǔn)
B.盈利能力更強(qiáng)
C.更為穩(wěn)健地經(jīng)營
D.平等競爭
E.實(shí)現(xiàn)銀行分業(yè)經(jīng)營
金融企業(yè)從外部籌集資本可通過(BCD)渠道實(shí)現(xiàn)。
A.貸款
B.發(fā)行普通股
C.發(fā)行優(yōu)先股
D.發(fā)行資本債券
E.同業(yè)拆借